What is Social Security Break-Even Calculator?
▾
Калкулаторът за възраст за подаване на иск за социално осигуряване сравнява кумулативните обезщетения през целия живот, получени на различни възрасти за подаване на иск, за да определи възрастта, на която по-късен иск изпреварва по-ранен в общо събраните долари. Основният компромис е ясен: искането на 62 започва плащания по-рано, но с трайно намалена месечна сума, докато забавянето до 67 или 70 означава да се откажете от години чекове, но да получите по-голямо плащане до края на живота си. Възрастта на рентабилност е точката, в която по-високите месечни плащания от забавяне са компенсирали всички плащания, които сте пропуснали поради изчакване. За работник, роден през 1960 г. или по-късно, сравнявайки 62-годишна възраст с 70-годишна възраст, рентабилността обикновено пада между 80 и 82 години в номинално изражение в долари. Този анализ е едно от най-важните финансови изчисления, които един пенсионер може да извърши, тъй като обезщетенията за социално осигуряване са коригирани спрямо инфлацията доживотни анюитети, които не могат да бъдат възпроизведени на сравнима цена на частния пазар. Решението е необратимо след 12 месеца от получаване на обезщетение, а финансовата разлика между най-добрата и най-лошата възраст за кандидатстване за дадено лице може да надхвърли $100 000 за цял живот. Рамката за рентабилност беше популяризирана от финансовите плановици през 90-те години на миналия век и остава най-интуитивният начин за формулиране на решението за искане, въпреки че оттогава са разработени по-сложни анализи, включващи дисконтиране на настоящата стойност, обезщетения за преживели лица и данъчни взаимодействия. Кой използва този калкулатор? Индивидуалните пенсионери, които решават кога да подадат документи, финансовите съветници, изпълняващи сценарии за клиенти, двойките, оценяващи координираните стратегии за вземане на иск, и изследователите на политиката, изучаващи моделите на поведение на исковете, всички разчитат на анализ на рентабилността. Самата Администрация за социално осигуряване предоставя онлайн инструменти, които имплицитно използват логиката за равновесие, и повечето софтуери за планиране на пенсиониране включват това сравнение като основна функция. Изчислението на рентабилността има значение, защото повечето американци искат социално осигуряване много по-рано от финансово оптималната възраст. Приблизително 30 процента от отговарящите на условията работници заявяват на 62 години, най-ранната възможна възраст, и по-малко от 10 процента чакат до 70. Изследванията на Националното бюро за икономически изследвания показват, че мнозинството от пенсионерите биха се облагодетелствали финансово от забавянето, но поведенчески фактори, като нежелание за загуба, несигурност относно дълголетието и незабавната привлекателност на получаването на чек, са склонни да привличат хората към ранно подаване на искове. Ясният анализ на рентабилността помага да се преодолеят тези пристрастия с конкретни числа.
Calkulon makes complex calculations simple — built for students and everyday problem-solvers.
Формула
▾
Възраст на рентабилност = възрастта A, където кумулативните ползи (ранен иск) = кумулативните ползи (късен иск). За подаване на искане на възраст E (ранна) спрямо възраст L (късна): Кумулативно на възраст A от ранна заявка = Месечно_E x 12 x (A - E). Кумулативно на възраст A от закъснял иск = Месечно_L x 12 x (A - L). Задавайки ги равни: Месечно_E x (A - E) = Месечно_L x (A - L), решаване за A = (Месечно_L x L - Месечно_E x E) / (Месечно_L - Месечно_E). Работен пример: PIA при FRA (67) = $2000. На 62: $2000 x 0,70 = $1400/месец. На 70: $2000 x 1,24 = $2480/месец. Равносметка между 62 и 70: A = ($2480 x 70 - $1400 x 62) / ($2480 - $1400) = ($173 600 - $86 800) / $1080 = $86 800 / $1080 = 80,37, което означава около 80 години и 4 месеца кумулативните ползи от изчакване до 70 изпреварват искането при 62.Variable Legend
▾
| Символ | Име | Единица | Описание |
|---|---|---|---|
| PIA | Основна застрахователна сума | dollars per month | Месечното обезщетение, изплащано при пълна пенсионна възраст, служещо като база, от която се изчисляват ранните намаления и забавените кредити при сравнението на рентабилността. |
| A | Възраст на рентабилност | years | Възрастта, при която кумулативните обезщетения от по-късната възраст за подаване на искане са равни на кумулативните обезщетения от по-ранната възраст за подаване на заявление, изразена в години и месеци от раждането. |
| E | Ранна възраст за заявяване | years | По-младата възраст, на която работникът започва да получава намалени обезщетения за социално осигуряване, обикновено 62 в повечето анализи на рентабилността. |
| L | Късна възраст за подаване на иск | years | По-напредналата възраст, на която работникът започва да събира увеличени обезщетения за социално осигуряване, обикновено пълна възраст за пенсиониране или 70 години при сравнение на рентабилността. |
| r | Процент на отстъпка | percent per year | Годишният процент, използван за дисконтиране на бъдещи плащания на обезщетения до тяхната настояща стойност, отразяващ стойността на парите във времето и алтернативните разходи за отказ от предсрочни плащания. |
| Monthly | Сума на месечното обезщетение | dollars per month | Действителното месечно социалноосигурително плащане след прилагане на намаления при ранно пенсиониране или кредити за забавено пенсиониране към PIA за дадена възраст за подаване на иск. |
How to Social Security Break-Even Calculator
▾
- 1Определете вашата основна застрахователна сума (PIA), която е месечното обезщетение, което бихте получавали при пълната си пенсионна възраст (FRA). Можете да намерите това във вашата декларация за социално осигуряване на ssa.gov или като използвате SSA Retirement Estimator. PIA е базовата линия, от която се изчисляват всички корекции на възрастта за заявяване, така че тя трябва да бъде възможно най-точна, за да има смисъл анализът на рентабилността.
- 2Изчислете месечното обезщетение за всяка възраст, която искате да сравните. За възраст 62 с FRA от 67 намалението е приблизително 30 процента, така че месечната сума е PIA, умножена по 0,70. За възраст 67 сумата е пълната PIA. За 70-годишна възраст кредитите за забавено пенсиониране добавят 24 процента, така че сумата е PIA, умножена по 1,24. Можете също така да изчислите междинните възрасти, като използвате формулите за намаляване месец по месец и кредитни формули, публикувани от SSA.
- 3Създайте таблица с кумулативни обезщетения, която проследява общите долари, получени на всяка възраст от всеки сценарий на искане. Започнете всеки сценарий на възрастта за кандидатстване с нулеви кумулативни обезщетения, след което добавете 12 пъти месечното обезщетение за всяка следваща година. Сценарият за ранен иск ще има преднина от няколко години плащания, докато сценарият за късен иск ще показва нула до по-късната възраст за иск и след това ще расте по-бързо с всяка година.
- 4Идентифицирайте точката на пресичане, където кумулативната обща сума от по-късния иск надвишава кумулативната обща сума от по-ранния иск. Това е възрастта на рентабилност. При стандартното сравнение в номинален долар между възрастта 62 и възрастта 70, това кръстосване обикновено се случва около възрастта 80 до 82. Между възрастта 62 и възрастта 67, рентабилността обикновено е около възрастта 78 до 80. Тези диапазони предполагат стандартните графици за намаляване и кредитиране за някой с FRA от 67.
- 5По желание включете дисконтов процент, за да извършите анализ на текущата стойност. Един долар, получен на 62-годишна възраст, струва повече от долар, получен на 70-годишна възраст, поради времевата стойност на парите. Когато дисконтирате бъдещите доходи със скорост като 3 процента на година, възрастта на рентабилност се измества по-късно, обикновено към възрастта от 83 до 85 години или повече. Това прави аргументите за ранно предявяване на искове малко по-силни от чисто инвестиционна гледна точка, въпреки че пренебрегва застрахователната стойност на по-високите плащания през целия живот.
- 6Отчитане на последиците от обезщетенията за съпрузи и преживели лица за семейните двойки. Ако по-високо печелещият се забави до 70, обезщетението за преживели лица е максимално за преживелия съпруг. Това на практика разширява анализа на рентабилността отвъд един живот, тъй като забавеното обезщетение продължава да се изплаща с по-висока ставка, след като единият съпруг умре. За много семейни двойки само съображението за обезщетение за преживяло лице прави забавянето на обезщетението за по-високоплатеца финансово по-добро, дори ако рентабилността на базата на един живот изглежда незначителна.
- 7Прегледайте резултатите в контекста на вашето лично здраве, история на дълголетието на семейството, други източници на доходи и данъчна ситуация. Изчислението на рентабилността дава математически отговор, но правилното решение включва и субективни фактори. Работник със сериозно здравословно състояние и без лица на издръжка може разумно да поиска предсрочно, дори ако анализът на рентабилността благоприятства забавянето, докато здрав работник със съпруг, който ще разчита на обезщетения за преживяло лице, може да има сериозни причини да изчака.
Worked Examples
▾
До 80-годишна възраст работникът, който претендира на 62, е събрал приблизително $302 400 (18 години x $1400 x 12). Работникът, подал иск на 70 години, е събрал приблизително $297 600 (10 години x $2480 x 12). Няколко месеца по-късно претендентът на възраст 70 дърпа напред и остава напред завинаги. Ако този работник доживее до 90 години, стратегията за 70-годишна възраст дава общо приблизително $594 000 спрямо $470 000 от искане на 62 години, разлика от $124 000.
Работникът, подал иск на 62 години, събира $1260 на месец в продължение на 5 години, преди кандидатът на FRA да започне да получава $1800 на месец. Първият заявител натрупва $75 600 през тези 5 години. Ищецът на FRA компенсира разликата в размер на $540 на месец ($1,800 минус $1,260), което отнема приблизително 140 месеца или около 11 години и 8 месеца след 67-годишна възраст, достигайки рентабилността на приблизително 78-годишна възраст и 9 месеца.
Когато бъдещите плащания се дисконтират с 3 процента годишно, доларите, получени по-рано в живота, струват пропорционално повече. Това измества точката на рентабилност приблизително 3 до 4 години по-късно в сравнение с номиналния анализ. Един работник би трябвало да живее до около 84 години, за да може сегашната стойност на изчакване до 70 да надхвърли сегашната стойност на искане на 62. Това илюстрира защо хората с достъп до добра възвръщаемост на инвестициите и по-кратка продължителност на живота понякога рационално предпочитат ранното подаване на иска.
Когато по-високо печелещият се забави до 70, тяхната полза е $3472 на месец. Ако умрат на 82 години, оцелелите с по-ниски доходи преминават от собственото си намалено обезщетение от $840 към обезщетението за преживяло лице от $3472. Анализът на рентабилността на домакинството трябва да отчете периода преди смъртта, когато и двамата събират, и периода след смъртта, когато оцелелото събира по-голямата сума. При този сценарий общият доход на домакинството от стратегията за забавяне надвишава стратегията за ранно подаване на иск с около 6 години след смъртта на лицето с по-високи доходи.
Real-World Applications
▾
Индивидуалните пенсионери използват анализа на рентабилността като основна рамка за вземане на решение кога да подадат заявление за социално осигуряване. 62-годишен мъж, обмислящ ранно пенсиониране, проверява числата, за да види дали има вероятност да живее достатъчно дълго, за да отложи изплащането. Анализът често разкрива, че възрастта на рентабилност е по-млада от очакваната, което може да измести решението към изчакване. За някой със средно здравословно състояние и семейна история на дълголетие виждането, че рентабилността е само на възраст от 80 до 82 години, често осигурява необходимата увереност, за да отложи искането и да преодолее разликата с други спестявания.
Финансовите плановици използват анализа на рентабилността като средство за комуникация, когато представят на клиентите стратегии за вземане на социални осигуровки. Графиката на рентабилност, която показва две кумулативни криви на доходите, пресичащи се на определена възраст, е едно от най-мощните визуални средства при планирането на пенсионирането, защото прави абстрактното решение конкретно. Планиращите често подобряват основния анализ чрез наслояване на данъчните ефекти, показвайки как по-високият социалноосигурителен доход на 70 години може да избута по-голяма част от обезщетението в облагаемия диапазон, и чрез моделиране на тегления от портфейл по време на периода на изчакване, за да покажат нетния ефект върху общото богатство.
Семейните двойки използват анализ на рентабилността, за да оценят координираните стратегии за предявяване на искове, като например по-рано с по-нисък доход, докато с по-висок доход отлага. Този подход осигурява известен доход на домакинството, започвайки от 62-годишна възраст, като същевременно увеличава максимално обезщетението за преживяло лице за по-дълго живелия съпруг. Изчислението на рентабилността за двойки е по-сложно, защото трябва да моделира два живота, потенциални преходи на обезщетения за преживели лица и взаимодействието между съпрузите и индивидуалните обезщетения. Много двойки откриват чрез този анализ, че отлагането на по-високите доходи до 70 е от полза, дори ако рентабилността на един живот изглежда гранична.
Изследователите на политиката и икономистите използват анализ на рентабилността на ниво популация, за да проучат поведението на вземанията и да оценят дали актюерските корекции на социалното осигуряване са справедливи. Ако възрастта на рентабилност е приблизително равна на средната продължителност на живота, системата е приблизително актюерски неутрална, което означава, че не облагодетелства системно ранните или късните заявители. Изследванията показват, че настоящите коригиращи коефициенти са близки до актюерски справедливи за лица със средно здравословно състояние, но леко благоприятстват забавянето за семейните двойки поради обезщетението за преживяло лице. Това изследване дава информация за предложения за коригиране на коефициентите за намаление или забавени пенсионни кредити.
Special Cases
▾
За семейни двойки, при които единият съпруг има значително по-високи доходи,
За семейни двойки, при които единият съпруг има значително по-високи доходи, анализът на рентабилността трябва да включва обезщетението за преживяло лице. Когато лицето с по-големи доходи умре, преживелият съпруг получава по-високото от собственото си обезщетение или обезщетението на починалия съпруг. Ако по-високо печелещият се забави до 70, обезщетението за преживели лица е 24 процента по-голямо от сумата на FRA. Това означава, че ефективната рентабилност за домакинството се простира отвъд живота на хората с по-високи доходи, тъй като повишеното обезщетение за преживяло продължава да плаща на преживелия съпруг. В много случаи това превръща незначителната рентабилност за един живот в силен финансов аргумент за забавяне.
Работници, които също отговарят на условията за държавна пенсия, предмет на Windfall
Работниците, които също отговарят на условията за държавна пенсия, предмет на Разпоредбата за елиминиране на неочаквани печалби (WEP) или компенсация на правителствената пенсия (GPO), са изправени пред различно изчисление на рентабилността, тъй като тяхното социалноосигурително обезщетение е намалено. Коригираният с WEP PIA е по-нисък, което променя сумите в долари на всяка възраст за подаване на иск, но като цяло не променя драматично възрастта на рентабилност, тъй като пропорционалната връзка между ранните и късните обезщетения е подобна. Въпреки това, ако намаляването на WEP елиминира по-голямата част от социалноосигурителните обезщетения, абсолютната разлика в долари между заявените възрасти става малка и други фактори като държавната пенсия може да доминират при решението за доход при пенсиониране.
Работници, които продължават да печелят доходи, след като са подали молба по-рано, могат да бъдат изправени пред социалните
Работниците, които продължават да печелят доходи, след като са подали иск по-рано, могат да се изправят пред теста за доходите на социалното осигуряване, който временно спира обезщетенията, ако доходите надхвърлят годишния лимит ($22 320 през 2024 г. за тези под FRA). Удържаните обезщетения се кредитират обратно във FRA чрез преизчислена сума на обезщетението. Това усложнение означава, че ефективната рентабилност за работник, който претендира на 62 години, но продължава да печели над прага, е различна от простата формула, тъй като някои ранни доходи се отлагат, а не се получават. На практика това може да направи ранното предявяване на иск по-малко привлекателно за хората, които планират да продължат да работят.
Епохи на рентабилност за общи сравнения на искове (FRA = 67, номинални долари)
▾
| Ранна възраст за иск | Възраст за закъснял иск | Приблизителна възраст на рентабилност | Разлика в месечното обезщетение |
|---|---|---|---|
| 62 | 67 | 78-80 | PIA x 0,30 повече на месец при 67 |
| 62 | 70 | 80-82 | PIA x 0,54 повече на месец при 70 |
| 63 | 67 | 78-80 | PIA x 0,25 повече на месец при 67 |
| 64 | 70 | 80-82 | PIA x 0,44 повече на месец при 70 |
| 67 | 70 | 82-83 | PIA x 0,24 повече на месец при 70 |
| 65 | 67 | 79-80 | PIA x 0,133 повече на месец при 67 |
Frequently Asked Questions
▾
Каква е типичната възраст на рентабилност между 62 и 70 години?
За работник с пълна пенсионна възраст 67 години, номиналната възраст на равновесие между заявяване на 62 и 70 обикновено е между 80 и 82. Това означава, че ако живеете след 82 години, ще сте събрали повече общи долари, като изчакате до 70, отколкото като поискате 62. Ако приложите дисконтов процент от 2 до 3 процента, за да отчетете стойността на парите във времето, равновесието се измества към приблизително 83 до 85.
Трябва ли винаги да забавя социалното осигуряване до 70-годишна възраст?
Не е задължително. Отлагането обикновено е благоприятно за хора в добро здраве, със съпруг, който ще разчита на обезщетения за преживяло лице, и с достатъчно други ресурси за покриване на разходите за живот по време на периода на изчакване. Ранното предявяване на иск обаче може да е подходящо за хора със сериозни здравословни проблеми, които значително намаляват очакваната продължителност на живота, тези, които нямат други източници на доходи и се нуждаят от парите незабавно, самотни лица с очаквана продължителност на живота под средната или тези, които могат да инвестират ранни обезщетения при възвращаемост, надвишаваща имплицитната норма на възвръщаемост от забавяне (приблизително 7 до 8 процента за забавяне от 62 до 70).
Изчислението на рентабилността отчита ли инфлацията?
В стандартния номинален анализ инфлацията се обработва имплицитно, тъй като социалноосигурителните обезщетения получават годишни корекции на разходите за живот (COLA). Тъй като COLAs се прилагат пропорционално към всички суми на обезщетенията, независимо от възрастта на искане, те не променят възрастта на рентабилност при номинално сравнение. Въпреки това, ако извършите реален (коригиран спрямо инфлацията) анализ на настоящата стойност, като използвате реален дисконтов процент, рентабилността се измества, защото дисконтирате с процент над инфлацията. Ключовото прозрение е, че COLA поддържат относителното предимство на по-голямата полза от забавянето.
Как се променя рентабилността за някой с FRA от 66 спрямо 67?
Работниците с пълна възраст за пенсиониране 66 години (родени 1943-1954 г.) са изправени пред по-малко ранно намаление на възраст 62 години (25 процента вместо 30 процента) и могат да натрупат повече кредити за забавено пенсиониране между FRA и 70 (32 процента вместо 24 процента). Това обикновено измества възрастта на рентабилност малко по-късно, тъй като разликата в ползите между 62 и 70 е пропорционално по-голяма. Ефектът обаче е скромен, като обикновено измества рентабилността само с около 6 до 12 месеца.
Каква е имплицитната норма на възвръщаемост от забавяне на социалното осигуряване?
Имплицитният годишен процент на възвръщаемост от забавяне на социалното осигуряване е приблизително 6 до 8 процента на година забавяне между 62 и 70 години, в зависимост от точната възраст на искане и FRA. Това е реална (коригирана спрямо инфлацията) възвръщаемост, тъй като ползите включват COLA. За сравнение, историческата реална възвръщаемост на акциите в САЩ е около 7%, а на облигациите около 2%. Тъй като социалното осигуряване е подкрепено от пълната вяра и кредит на федералното правителство, коригираната спрямо риска възвръщаемост от забавяне е изключително привлекателна и трудна за възпроизвеждане с частни инвестиции.
Мога ли да отменя решението си за иск, ако променя решението си?
Можете да оттеглите молбата си за социално осигуряване в рамките на 12 месеца от първото ви плащане и да изплатите всички получени обезщетения, като ефективно нулирате иска си. След 12 месеца решението е постоянно. Има и частично нулиране: след като достигнете пълна пенсионна възраст, можете доброволно да спрете обезщетенията, за да спечелите кредити за забавено пенсиониране от 8 процента на година от този момент нататък до 70-годишна възраст. Това не отменя вече приложеното ранно намаление, но може частично да компенсира ранно искане.
Common Mistakes to Avoid
▾
- !Най-честата грешка при анализа на рентабилността е пълното игнориране на времевата стойност на парите. Едно просто сравнение на номинален долар третира долар, получен на 62-годишна възраст, идентично с долар, получен на 85-годишна възраст, което е икономически неправилно. Ако ранният кандидат инвестира обезщетенията, получени през периода на изчакване, тези средства нарастват с времето. Правилният анализ трябва или да намали бъдещите ползи до настоящата стойност, или да моделира инвестицията на ранните ползи, за да види как стойността на портфейла се сравнява с допълнителните ползи от забавянето. Без тази корекция анализът на рентабилността систематично надценява предимството на забавянето, тъй като пренебрегва алтернативните разходи от отказ от предсрочни плащания.
- !Много хора извършват анализ на рентабилността на базата на единичен живот, без да вземат предвид обезщетенията за съпрузи и наследници. За женените двойки решението на лицето с по-високи доходи да подаде иск засяга не само собственото им обезщетение, но и обезщетението за преживели лица, което съпругът с по-ниски доходи ще получи, след като по-високо печелещият умре. Тъй като жените живеят средно по-дълго от мъжете и е по-вероятно да бъдат преживелият съпруг, обезщетението за преживели лица често представлява най-ценният компонент от решението за подаване на иск. Прекъсването на самостоятелния живот, което показва незначително предимство за ранно подаване на искове, може да се обърне напълно, когато се включат обезщетенията за преживели лица, особено ако съпругът с по-ниски доходи е по-млад.
- !Друга често срещана грешка е да третирате възрастта на рентабилност като предсказание кога ще умрете, а не като рамка за вземане на решения. Възрастта на рентабилност не е оценка на смъртността; това е прагът, над който забавянето е по-добрият финансов избор. Тъй като никой не знае точната дата на смъртта им, решението трябва да бъде оформено от гледна точка на вероятността. Според актюерските таблици на социалното осигуряване 62-годишен мъж има приблизително 55 процента шанс да доживее над 80 години, а 62-годишна жена има приблизително 65 процента шанс. Когато има по-голяма от дори вероятност за надхвърляне на възрастта на рентабилност и недостатъкът от грешката е сравнително скромен, забавянето често е статистически предпочитаният избор.
Pro Tip
Преди да се спрете на възраст за подаване на иск, изчислете имплицитната норма на възвръщаемост от всяка година забавяне. На възраст между 62 и 70 години възвръщаемостта е приблизително 6 до 8 процента годишно в реално изражение, подкрепена от федералното правителство. Сравнете това с възвръщаемостта след облагане с данъци, след инфлацията, която очаквате от инвестиционния си портфейл. За повечето пенсионери забавянето на социалното осигуряване и изразходването на други спестявания междувременно е еквивалентно на закупуване на висококачествен, защитен от инфлацията анюитет на цена под пазарната. Изключение е, ако имате сериозни причини да очаквате значително съкратен живот.
Did you know?
Според данните на SSA единственият най-популярен месец за искане на социалноосигурителни пенсионни обезщетения е месецът, в който работникът навършва 62 години, а единственият най-популярен ден е 62-ият рожден ден на работника. Въпреки десетилетията на финансово образование, насърчаващо забавянето, психологическото привличане от получаването на първия чек възможно най-скоро остава забележително силно, като около 30 процента от мъжете и 33 процента от жените заявяват това на възможно най-ранна възраст.
Regional Guides
▾
United States▾
Canada (Comparison)▾
United Kingdom (Comparison)▾
References
Read the full guide on how to use this calculator effectively
Прочети повече →Ratings & comments
Получавайте седмични съвети по математика
Присъединете се към 12 000+ абонати, които получават съвети за калкулатор всяка седмица.