CDI Return Calculator
Apa itu Brazil CDI Return Calculator?
▾
CDI (Certificado de Depósito Interbancário) adalah suku bunga simpanan antar bank utama di Brasil, yang digunakan oleh bank untuk saling meminjamkan uang dalam semalam. Ini sangat mirip dengan suku bunga SELIC (suku bunga kebijakan semalam bank sentral Brasil) dan berfungsi sebagai tolok ukur untuk hampir semua investasi pendapatan tetap di Brasil. Sebagian besar produk pendapatan tetap Brasil — CDB (Sertifikat Deposito Bank), LCI (Catatan Kredit Real Estat), LCA (Catatan Kredit Agribisnis), LCI, dan RDB — dikutip sebagai persentase dari CDI dan bukan sebagai suku bunga tetap. Misalnya, CDB pada CDI 100% akan menghasilkan kira-kira tingkat CDI; CDB dengan CDI 120% menghasilkan 20% lebih banyak daripada CDI. CDI secara historis berada pada tingkat yang tinggi di Brasil – pada pertengahan tahun 2024, angkanya sekitar 10,4% per tahun – yang mencerminkan tingkat suku bunga Brasil yang secara struktural lebih tinggi dibandingkan dengan negara-negara maju. Pajak penghasilan atas pengembalian pendapatan tetap di Brasil menggunakan tabel regresif: 22,5% atas keuntungan dari investasi yang ditahan hingga 180 hari, 20% dari 181 hingga 360 hari, 17,5% dari 361 hingga 720 hari, dan 15% atas keuntungan yang ditahan selama lebih dari 720 hari. IOF (Imposto sobre Operações Financeiras) — pajak transaksi keuangan — berlaku untuk penarikan awal dalam 30 hari pertama dengan tarif menurun dari 96% pada hari pertama menjadi 0% pada hari ke-30. Investasi LCI dan LCA dibebaskan dari pajak penghasilan bagi investor perorangan, sehingga menjadikannya sangat menarik dengan persentase CDI yang setara atau lebih rendah. CDB adalah tolok ukur standar kena pajak; LCI/LCA pada CDI 80% dapat setara secara finansial dengan CDB pada CDI 97% setelah mempertimbangkan pembebasan pajak.
Calkulon makes complex calculations simple — built for students and everyday problem-solvers.
Rumus
▾
Pengembalian Kotor = Pokok × Tarif CDI × (Persentase CDI / 100) × Hari / 360; Pengembalian Bersih (kena pajak) = Pengembalian Kotor × (1 - Tarif IR); Tarif Sebanding Efektif: Tarif LCI/LCA × 100% = Tarif Kena Pajak CDB × (1 - Tarif IR); Rasio CDI terhadap SELIC ≈ 99,8-100%Keterangan variabel
▾
| Simbol | Nama | Satuan | Deskripsi |
|---|---|---|---|
| principal | Jumlah yang diinvestasikan | — | Jumlah yang diinvestasikan dalam produk pendapatan tetap, yang merupakan parameter kunci dalam perhitungan perhitungan pengembalian cdi brazil yang secara langsung mempengaruhi hasil akhir yang dihitung |
| cdiRate | CDI tahunan saat ini | — | Tingkat CDI tahunan saat ini (kira-kira sama dengan SELIC), yang merupakan parameter kunci dalam perhitungan perhitungan pengembalian cdi Brasil yang secara langsung mempengaruhi hasil akhir yang dihitung |
| cdiPercent | Persentase CDI | — | Persentase CDI investasi (misalnya 100%, 110%, 88%) |
| holdingDays | Jumlah hari | — | Jumlah hari investasi ditahan — menentukan tingkat tarif IR |
| irRate | Tarif pajak penghasilan: | — | Tarif pajak penghasilan: 22,5% (≤180 hari), 20% (181-360 hari), 17,5% (361-720 hari), 15% (>720 hari) |
Cara Brazil CDI Return Calculator
▾
- 1Identifikasi produk investasi: CDB (kena pajak), LCI (bebas), atau LCA (bebas) dan persentase CDI yang ditawarkan.
- 2Periksa tarif CDI saat ini yang diterbitkan setiap hari oleh CETIP/B3.
- 3Hitung laba kotor: pokok × tarif CDI × persentase CDI × periode kepemilikan dalam hari / 360.
- 4Untuk produk kena pajak (CDB), berlaku tarif IR yang berlaku berdasarkan periode kepemilikan (22,5%, 20%, 17,5%, atau 15%).
- 5Untuk LCI/LCA, laba kotor penuh ditahan tanpa pajak penghasilan.
- 6Periksa IOF pada penarikan dalam 30 hari pertama — hindari penebusan awal investasi pendapatan tetap.
- 7Bandingkan LCI/LCA versus CDB menggunakan rumus hasil yang setara untuk menentukan mana yang menawarkan pengembalian setelah pajak yang lebih baik.
Contoh Terpecahkan
▾
Dipegang 361-720 hari = tarif IR 17,5%; IR ditahan pada sumbernya oleh bank
R$50.000 × 10,4% = R$5.200 kotor. IR pada 17,5% = R$910. Bersih = R$5.200 - R$910 = R$4.290. Hasil bersih = 8,58%.
LCI bebas IR; 88% CDI bebas pajak = lebih baik dari CDI 100% setelah pajak 17,5%.
LCI: R$50K × 10,4% × 88% = R$4,576 bersih (tidak termasuk pajak). CDB 100% bersih: R$4.290. LCI menang dengan R$286.
IOF ditambah IR pada penebusan jangka pendek membuat keluarnya perusahaan lebih awal menjadi sangat mahal
IOF = R$100 × 50% = R$50. Setelah IOF: keuntungan R$50. IR 22,5% pada R$50 = R$11,25. Bersih = R$50 - R$11,25 = R$38,75.
LCI apa pun di atas 85% CDI mengalahkan CDB dengan CDI 100% yang bertahan selama 2+ tahun
CDB bersih = 100% × (1-15%) = setara 85% CDI. LCI pada 85% CDI = sama bersih. LCI pada 87% CDI = lebih baik.
Aplikasi nyata
▾
Seorang investor membandingkan CDB pada CDI 105% versus LCI pada CDI 90% untuk menentukan mana yang menawarkan pengembalian setelah pajak yang lebih baik untuk jangka waktu 12 bulan.. Aplikasi ini biasanya digunakan oleh para profesional yang membutuhkan analisis kuantitatif yang tepat untuk mendukung pengambilan keputusan, penganggaran, dan perencanaan strategis di bidangnya masing-masing
Seorang penasihat keuangan menjelaskan kepada klien mengapa LCI/LCA harus selalu dipertimbangkan sebelum CDB ketika tarifnya sebanding. Praktisi industri mengandalkan penghitungan ini untuk mengukur kinerja, membandingkan alternatif, dan memastikan kepatuhan terhadap standar yang ditetapkan dan persyaratan peraturan
Seorang pensiunan menghitung pendapatan bulanan dari R$500.000 yang diinvestasikan pada 100% CDI setelah pajak pendapatan, untuk merencanakan biaya hidup. Peneliti akademis dan mahasiswa menggunakan perhitungan ini untuk memvalidasi model teoritis, menyelesaikan tugas kursus, dan mengembangkan pemahaman yang lebih dalam tentang prinsip-prinsip matematika yang mendasarinya.
Seorang mahasiswa yang memutuskan antara CDB likuiditas harian (85% CDI) dan CDB 6 bulan (105% CDI) untuk dana darurat. Analis dan perencana keuangan memasukkan perhitungan ini ke dalam alur kerja mereka untuk menghasilkan perkiraan yang akurat, mengevaluasi skenario risiko, dan menyajikan rekomendasi berbasis data kepada pemangku kepentingan
Seorang akuntan menghitung pemotongan IR pada penukaran CDB tahunan klien untuk deklarasi IRPF.. Aplikasi ini biasa digunakan oleh para profesional yang membutuhkan analisis kuantitatif yang tepat untuk mendukung pengambilan keputusan, penganggaran, dan perencanaan strategis di bidangnya masing-masing.
Kasus khusus
▾
CDB dengan Likuiditas (Liquidez Diária)
{'title': 'CDB dengan Likuiditas (Liquidez Diária)', 'body': 'Beberapa CDB menawarkan likuiditas harian (resgate diário), memungkinkan penukaran kapan saja. Namun, CDB ini biasanya menawarkan persentase CDI yang lebih rendah (80-95%) dibandingkan dengan CDB yang terkunci (95-115%). Pertukaran antara likuiditas dan suku bunga yang lebih tinggi merupakan keputusan investasi yang penting, khususnya untuk alokasi dana darurat.'} Saat menghadapi skenario ini dalam penghitungan perhitungan pengembalian CDI Brasil, pengguna harus memverifikasi bahwa nilai masukan mereka berada dalam kisaran yang diharapkan agar rumus dapat memberikan hasil yang berarti. Masukan yang berada di luar jangkauan dapat menghasilkan keluaran yang valid secara matematis namun secara praktis tidak berarti dan tidak mencerminkan kondisi dunia nyata.
Tesouro Direto vs CDB
{'title': 'Tesouro Direto vs CDB', 'body': 'Tesouro Direto adalah platform obligasi pemerintah Brasil yang tersedia bagi investor ritel. Obligasi Tesouro SELIC berfungsi serupa dengan CDB pada 100% SELIC/CDI tetapi diterbitkan oleh pemerintah federal (risiko kredit nol). Tesouro Direto tunduk pada tabel regresi IR yang sama seperti CDB tetapi tidak memiliki batasan FGC — tabel ini didukung oleh pemerintah sendiri.'}
Investasi Awalan (Pra-Tetap).
{'title': 'Investasi Prefixado (Pra-Tetap)', 'body': 'Alih-alih investasi terkait CDI (pasca-tetap), investor dapat memilih instrumen pra-tetap di mana pengembalian tahunan terkunci pada saat pembelian. CDB yang telah ditetapkan sebelumnya melindungi terhadap penurunan suku bunga CDI namun berkinerja buruk jika CDI naik. Keputusan antara post-fixed dan pre-fixed bergantung pada ekspektasi suku bunga.'}
Diindeks oleh IPCA
{'title': 'Indexado ao IPCA', 'body': 'Instrumen yang diindeks IPCA (Tesouro IPCA+, CDB IPCA+) membayar premi tetap di atas indeks inflasi resmi. Ini melindungi terhadap inflasi dan cocok untuk tujuan jangka panjang. Seperti produk pendapatan tetap lainnya, produk tersebut tunduk pada tabel regresi IR yang sama berdasarkan periode penyimpanan.'} Saat menghadapi skenario ini dalam penghitungan perhitungan pengembalian cdi brazil, pengguna harus memverifikasi bahwa nilai masukan mereka berada dalam kisaran yang diharapkan agar rumus dapat memberikan hasil yang berarti. Masukan yang berada di luar jangkauan dapat menghasilkan keluaran yang valid secara matematis namun secara praktis tidak berarti dan tidak mencerminkan kondisi dunia nyata.
Data referensi Cdi Return Calc Brasil
▾
| Periode Memegang | Tingkat IR | Contoh: 10,4% CDI Bruto | Hasil Bersih |
|---|---|---|---|
| Hingga 180 hari | 22,5% | R$10.400 kotor pada R$100K | R$8.060 bersih = 8,06% |
| 181 hingga 360 hari | 20,0% | R$10.400 kotor pada R$100K | R$8.320 bersih = 8,32% |
| 361 hingga 720 hari | 17,5% | R$10.400 kotor pada R$100K | R$8.580 bersih = 8,58% |
| Di atas 720 hari | 15,0% | R$10.400 kotor pada R$100K | R$8.840 bersih = 8,84% |
| LCI/LCA (periode apa pun) | 0% dikecualikan | R$10.400 kotor pada R$100K | R$10.400 bersih = 10,40% |
Pertanyaan yang sering diajukan
▾
Berapa tarif CDI dan di mana saya bisa menemukannya?
CDI adalah suku bunga antar bank semalam yang diterbitkan setiap hari oleh B3 (sebelumnya CETIP). Ini mengikuti tingkat SELIC yang ditetapkan oleh Copom (Komite Kebijakan Moneter Banco Central). CDI dapat ditemukan di situs B3, platform investasi besar, atau portal berita keuangan. Pada pertengahan tahun 2024, angkanya sekitar 10,4% per tahun.
Apa perbedaan antara CDB dan LCI/LCA?
CDB (Certificado de Depósito Bancário) adalah sertifikat deposito bank — dapat dikenakan pajak, dan IR diterapkan pada sumbernya berdasarkan periode kepemilikan. LCI (Letras de Crédito Imobiliário) dan LCA (Letras de Crédito do Agronegócio) adalah instrumen kredit yang mendukung sektor real estate atau agribisnis — keduanya dikecualikan dari IR untuk investor perorangan, sehingga lebih menarik dengan harga yang setara.
Apakah investasi saya terlindungi jika bank bangkrut?
Investasi CDB, LCI, dan LCA hingga R$250.000 per CPF per institusi dilindungi oleh FGC (Fundo Garantidor de Créditos) — asuransi simpanan yang setara dengan Brasil. Ini mencakup hingga R$1 juta per CPF di seluruh institusi yang dilindungi FGC dalam jangka waktu 4 tahun. Perlindungan ini menjadikan produk pendapatan tetap bank sangat aman untuk jumlah dalam batasan tersebut.
Apa itu IOF dan bagaimana cara kerjanya?
IOF (Imposto sobre Operações Financeiras) adalah pajak atas transaksi keuangan termasuk pelunasan awal investasi pendapatan tetap dalam 30 hari pertama. Tingkat IOF menurun setiap hari dari 96% pada hari pertama menjadi 0% sejak hari ke 30 dan seterusnya. Setelah 30 hari, tidak ada IOF yang berlaku. IOF berlaku atas keuntungan kotor sebelum pajak penghasilan.
Apa yang dimaksud dengan 'come-cotas' dan apakah berlaku pada investasi CDI?
Come-cotas adalah mekanisme pengumpulan pajak setengah tahunan yang diterapkan pada dana pendapatan tetap (FIF) pada bulan Mei dan November, sebesar 15% atau 20% dari keuntungan yang masih harus dibayar. Investasi langsung CDB, LCI, dan LCA TIDAK dikenakan come-cotas — pajak hanya dipungut pada saat penebusan. Dana yang diinvestasikan pada instrumen ini (bukan produk langsungnya) dapat dikenakan come-cotas.
Apakah pengembalian CDB dinyatakan dalam IRPF?
IR atas pengembalian CDB ditahan pada sumbernya oleh bank — investor menerima jumlah bersih secara otomatis. Investasi dan keuntungan CDB tetap harus diumumkan dalam IRPF tahunan di bagian 'Rendimentos Sujeitos à Tributação Exclusiva'. Karena IR sudah dipotong, tidak ada pajak tambahan yang terhutang pada pengembalian tahunan.
Apa yang terjadi pada investasi CDI jika kurs SELIC turun?
CDI sangat mengikuti SELIC. Jika Copom menurunkan suku bunga SELIC, CDI pun akan turun, sehingga mengurangi laba atas investasi terkait CDI sejak saat itu. Investasi CDI pasca-tetap menyesuaikan secara dinamis — mereka memperoleh tingkat CDI saat ini setiap hari. Investasi CDB pra-tetap pada tingkat bunga terkunci tidak terpengaruh oleh perubahan SELIC berikutnya.
Bisakah orang asing berinvestasi pada produk terkait CDI di Brasil?
Orang asing non-residen dapat berinvestasi dalam pendapatan tetap Brasil melalui saluran khusus yang diatur (Resolução 4,373 atau rekening investasi asing langsung). Pendapatan yang dikirim ke luar negeri dikenakan pemotongan pajak. Peraturannya rumit dan memerlukan kustodian atau bank lokal untuk memfasilitasi investasi. Ini merupakan pertimbangan penting ketika bekerja dengan penghitungan kalk pengembalian CDI Brasil dalam aplikasi praktis. Jawabannya bergantung pada nilai masukan spesifik dan konteks penerapan penghitungan.
Kesalahan Umum yang Harus Dihindari
▾
- !Menebus investasi CDB sebelum 30 hari, menimbulkan IOF dan tingkat IR tertinggi sebesar 22,5%, sehingga menghasilkan keuntungan efektif yang sangat rendah.
- !Membandingkan tarif LCI/LCA dengan tarif CDB tanpa melakukan penyesuaian terhadap pembebasan pajak — LCI pada CDI 87% lebih baik daripada CDB pada CDI 100% untuk sebagian besar periode kepemilikan.
- !Mengabaikan batas FGC sebesar R$250.000 per institusi dan memusatkan seluruh tabungan di satu bank.
- !Membingungkan CDI (suku bunga antar bank) dengan SELIC — keduanya sangat mirip tetapi tidak identik; selalu verifikasi tolok ukur mana yang berlaku.
- !Memilih CDB likuiditas harian pada CDI 85% ketika dana darurat sebaiknya disimpan dalam CDI CDI 100% dengan pemberitahuan 30 hari.
- !Tidak mendeklarasikan CDB dan posisi pendapatan tetap lainnya di bagian IRPF Bens e Direitos tahunan — meskipun IR ditahan pada sumbernya, deklarasi bersifat wajib.
Tip Pro
Untuk holding period di atas 2 tahun, tingkat IR turun menjadi 15%. Gabungkan hal ini dengan pengetahuan pembebasan pajak LCI/LCA untuk selalu menghitung tarif setara setelah IR sebelum membandingkan dua produk pendapatan tetap. Produk dengan hasil bersih setelah pajak tertinggi untuk periode penyimpanan yang Anda harapkan selalu merupakan pilihan yang tepat.
Tahukah Anda?
Brazil mempunyai tingkat suku bunga riil tertinggi di dunia selama beberapa dekade. Tingkat SELIC mencapai puncaknya pada 26,5% pada tahun 2003, dan pada tahun 2022-2024 berada di antara 10-13,75%. Tingkat suku bunga yang tinggi ini menjadikan pendapatan tetap di Brasil sangat menarik menurut standar global — sementara investor Eropa memperoleh tabungan yang hampir nol, sedangkan investor Brasil memperoleh imbal hasil dua digit dari instrumen yang dijamin pemerintah.
Regional Guides
▾
🇺🇸 US▾
🇬🇧 UK▾
🇪🇺 EU▾
Referensi
Read the full guide on how to use this calculator effectively
Baca selengkapnya →Dapatkan Tips Matematika Mingguan
Bergabunglah dengan pelanggan 12.000+ yang mendapatkan tip kalkulator setiap minggu.