Quando si cerca un prestito o un mutuo, si vedono due tassi: il tasso d'interesse e il TAEG (Tasso Annuo Effettivo Globale). Sono numeri diversi, e confonderli può costare migliaia di euro.
La risposta breve
Tasso d'interesse = il costo del prestito del capitale, espresso come percentuale annua.
TAEG = il costo annuo reale del prestito, compresi interessi e commissioni, espresso come percentuale.
Il TAEG è sempre superiore o uguale al tasso d'interesse. Se sono identici, il prestito non ha commissioni.
Perché esiste il TAEG
I prestatori erano soliti pubblicizzare tassi d'interesse bassi e poi gravare i prestiti con punti, spese di apertura, commissioni di intermediari e spese di chiusura. I mutuatari non potevano confrontare i prestiti equamente. Il Truth in Lending Act (TILA) negli USA richiede ai prestatori di divulgare il TAEG in modo che i consumatori possano fare confronti equi.
Cosa include il TAEG
Il TAEG di solito include:
- Il tasso d'interesse nominale
- Spese di apertura
- Punti di sconto (ogni punto = 1% del prestito)
- Commissioni del mediatore ipotecario
- Spese di chiusura controllate dal prestatore
- Premi di assicurazione ipotecaria (se richiesta)
Il TAEG non include:
- Assicurazione del titolo
- Spese di perizia
- Costi di ispezione della casa
- Voci prepagate (conto vincolato per tasse/assicurazione)
La formula
TAEG = [(commissioni + interessi totali) / (capitale × durata del prestito in anni)] × 100
Per i mutui, il TAEG viene calcolato più precisamente utilizzando il metodo TIR (Tasso Interno di Rendimento) — trovando il tasso che rende il valore attuale di tutti i pagamenti uguale all'importo netto del prestito.
Esempio pratico
Scenario: Mutuo da $300.000, tasso d'interesse 6,5%, 30 anni, spese del prestatore $4.500.
Passo 1: Calcola la rata mensile al tasso indicato. Tasso mensile = 6,5%/12 = 0,5417% Rata mensile = $1.896,20
Passo 2: Trova l'importo effettivo del prestito (capitale meno commissioni). Prestito netto = $300.000 − $4.500 = $295.500
Passo 3: Trova il tasso tale che $295.500 = VA di 360 rate di $1.896,20. Richiede iterazione (metodo Newton-Raphson), ottenendo: Tasso TAEG mensile ≈ 0,5593%
Passo 4: Annualizzare. TAEG = 0,5593% × 12 = 6,71%
Il prestito pubblicizzato al 6,5% costa effettivamente il 6,71% all'anno quando sono incluse le commissioni.
Quando il TAEG inganna
Il TAEG assume che si tenga il prestito per l'intera durata. Per i mutui, la maggior parte delle persone rifinanzia o vende entro 7–10 anni — quindi il vero costo effettivo dipende da quanto tempo si mantiene effettivamente il prestito.
Esempio: Si confrontano due mutui a 30 anni su un prestito di $300.000:
| Opzione | Tasso | Punti/Commissioni | TAEG | Rata mensile |
|---|---|---|---|---|
| Prestito A | 6,5% | $0 | 6,50% | $1.896 |
| Prestito B | 6,0% | $6.000 | 6,25% | $1.799 |
Il prestito B ha un TAEG inferiore e una rata mensile inferiore. Ma si pagano $6.000 in anticipo.
Punto di pareggio: $6.000 ÷ ($1.896 − $1.799) = 62 mesi (5,2 anni).
Se si vende o rifinanzia prima di 5,2 anni, il prestito A era in realtà più economico nonostante il TAEG più alto.
TAEG delle carte di credito
Per le carte di credito, TAEG = il tasso d'interesse (nessuna commissione è inclusa nel calcolo standard). Le differenze principali:
Tasso periodico giornaliero = TAEG ÷ 365. Su una carta con 22% TAEG: TPG = 22/365 = 0,0603% al giorno.
Capitalizzazione: Le carte di credito capitalizzano quotidianamente nella maggior parte dei casi, rendendo il tasso annuo effettivo leggermente superiore al TAEG indicato.
Tasso annuo effettivo al 22% TAEG capitalizzato quotidianamente: (1 + 0,22/365)^365 − 1 = 24,6%
Ecco perché mantenere un saldo su una carta con 22% TAEG costa in realtà circa il 24,6% all'anno.
Regola pratica: TAEG vs. tasso d'interesse per mutui
- TAEG significativamente più alto del tasso (differenza 0,5%+): commissioni elevate — confronta o negozia
- TAEG vicino al tasso (differenza 0,1% o meno): prestito a basse commissioni — il tasso è vicino al costo reale
- TAEG uguale al tasso: nessuna commissione (raro per i mutui)
Calcola il TAEG
Il nostro calcolatore del TAEG ti permette di inserire l'importo del prestito, il tasso d'interesse, le commissioni e la durata per calcolare il TAEG reale — così puoi confrontare le offerte di prestito su basi uguali.