Insurance Loss Ratio Calculator

金融および融資の専門家は、標準的な分析ワークフローの一部として Loss Ratio Calc を使用して、計算を検証し、算術エラーを削減し、文書化、監査し、コンプライアンスの目的で同僚、顧客、または規制機関と共有できる一貫した結果を生成します。

大学の教授や講師は Loss Ratio Calc をコース教材、宿題、試験準備リソースに組み込んでおり、学生が手計算を確認し、入出力関係についての直観を養い、算術ではなく概念的な理解に重点を置くことができます。

コンサルタントとアドバイザーは、損失率計算を使用してクライアントとのミーティング中にさまざまなシナリオを迅速にモデル化し、スプレッドシートベースの詳細な分析とレポート作成のためにオフィスに戻る必要がある仮定の質問をリアルタイムで検討できるようにします。

個々のユーザーは、オプションの比較、サービス プロバイダーから受け取った見積もりの​​検証、サードパーティの計算の確認、重要な決定の背後にある数値が正しく一貫して計算されているという自信の構築など、個人的な計画の決定に Loss Ratio Calc を利用しています。

支払われた損失率と発生した損失率の違いは何ですか?

有償損害率は、期間中に請求者に実際に支払われた現金のみを使用して計算されます。未解決の（報告されているが未決済の）請求および未報告の請求に対するすべての引当金は除外されます。発生損失率は発生損失を使用します。これは、支払済み損失に引当金合計の変化を加えたもの（未処理請求の場合の引当金と IBNR 引当金）に等しくなります。保険金請求の決済には数か月または数年かかることが多く、支払率は当期に発生した保険金の実際のコストを過小評価しているため、発生率の方が正確です。損害保険（賠償責任、労働者災害補償）では、保険金請求の策定が長年にわたって行われるため、開発初期には支払率が発生率より大幅に低くなる可能性があります。規制当局とアナリストは、引受実績を評価する際に事実上常に発生損失率に焦点を当てます。

損害保険会社にとって「適切な」コンバインド・レシオとは何ですか?

目標コンバインドレシオは、事業分野、投資環境、企業の戦略目標によって異なります。今日の環境では、ほとんどの商業保険会社と特殊保険会社は、引受利益の 3 ～ 7% を投資収益で補い、複合比率 93 ～ 97% を目標としています。個人向け通信事業者 (自動車、住宅所有者) は、多くの場合、96 ～ 102% の複合比率で運営されており、投資収益に大きく依存しています。生命保険会社と医療保険会社は異なる指標を使用しています。ACA は、健康保険の医療損失率 (MLR) を少なくとも 80 ～ 85% とすることを義務付けており (保険料の少なくとも 80 ～ 85% を医療保険請求に充てなければならないことを意味します)、残りの 15 ～ 20% が管理コストと利益をカバーします。一般に、コンバインドレシオが 90% 未満であれば、引受実績が優れていると考えられます。 105% を超える場合は、企業が引受業務で損失を出しており、投資収益があっても収益性が脅かされる可能性があることを示します。

法定結合比率と GAAP 結合比率の違いは何ですか?

保険会社は、結合比率の計算が異なる 2 つの会計枠組みに基づいて財務結果を報告しています。州の規制報告に使用される法定会計原則 (SAP) に基づき、代理店手数料およびその他の保険契約取得コストは、書面作成時に直ちに費用計上されます (繰延なし)。公開会社の財務報告に使用される一般会計原則 (GAAP) では、取得コストは繰延契約取得コスト (DPAC) 資産として資産化され、保険期間にわたって償却されます。 GAAP コンバインド・レシオは通常、成長企業の場合は SAP コンバインド・レシオより 2 ～ 5 ポイント低く (DAC の延期により一部の費用が将来の期間にシフトされるため)、衰退企業の場合は 2 ～ 5 ポイント高くなります。 GAAP 複合比率も分母に経過保険料を使用して計算されますが、SAP 経費率では書面保険料が使用される場合があり、比較可能性の違いが生じます。アナリストは、複合比率について議論する際に、どの基準を使用しているかを指定する必要があります。

再保険は企業の損害率にどのような影響を与えるのでしょうか?

再保険は、損失の一部を再保険会社に譲渡することにより、総（再保険前）損失率を正味（再保険後）損失率に変換します。クォータシェア条約に基づいて、損失と保険料の両方が比例的に譲渡されます。つまり、純損失率は総損失率に等しくなります（同じ割合が両方に適用されます）。超過損失条約の下では、留保額を超える多額の損失のみが譲与されます。純損失率は、大惨事の年（XL条約で支払われる場合）の総損失率よりも低くなりますが、通常の年（留保額を超える損失がほとんどない場合）では同様です。ネット・コンバインド・レシオは、分母に正味経過保険料を、分子に正味発生損失と正味引受費用（出再手数料受領後）を加えて計算されます。大惨事再保険は、悪い年にネットコンバインドレシオを大幅に下げることができ、保険会社が保険サイクルを通じて安定した価格設定と運営を維持できる収益の安定性を提供します。

生命保険の損害率と給付率の違いは何ですか?

損失率の概念は、損害保険に最も直接的に当てはまります。生命保険や健康保険では、保険契約者の給付総額 (死亡保険金、年金支払額、障害給付金、健康保険金) を既得保険料で割った給付率と呼ばれる類似の指標が使用されます。健康保険については、ACA により、個人および小規模グループのプランでは 80%、大規模グループのプランでは 85% の最低医療損失率 (MLR) が義務付けられています。これは、保険会社が保険料の少なくとも 80 ～ 85% を医療保険請求に費やす必要があることを意味します。 MLR の基準を下回る保険会社は、保険契約者に保険料リベートを発行する必要があります。生命保険の場合、給付率は商品によって大きく異なります。定期保険は期間中に死亡する保険契約者がほとんどいないため給付率が非常に低くなります（通常は 30 ～ 50%）。一方、年金は蓄積された保険料のほぼすべてを給付金として支払うように設計されているため、給付率は 100% に近づきます。

ソフト保険とハード保険の市場サイクルは損害率にどのような影響を及ぼしますか?

保険業界では、ソフト マーケット (供給能力が豊富で金利が低下するとき) とハード マーケット (供給能力が制限され、金利が上昇するとき) として知られる周期的な価格設定期間が発生します。軟調な市場では、競争圧力により保険料率が保険数理上示された水準を下回り、割安な保険契約がより高い損害率を生み出すため、損害率が徐々に上昇します。コンバインド・レシオが数年間にわたって 100% を超えて上昇すると、資本が市場から流出し、生産能力が逼迫し、価格が改善されます。つまり、損失傾向よりも早く金利が上昇する厳しい市場に移行し、損失率が低下し、コンバインド・レシオが 100% を下回ります。 「引受サイクル」とも呼ばれるこの循環パターンは、1 世紀以上にわたって観察されてきました。損失率の傾向は、市場サイクルがソフトからハードに変わる時期を予測するためにアナリストやアクチュアリーが使用する重要な先行指標です。

埋蔵量の増加は何が原因で、それが損失率にどのように影響するのでしょうか?

準備金の開発は、実際の最終請求コストが最初の準備金の見積もりと異なる場合に発生します。有利な開発（引当金の冗長性とも呼ばれる）は、最終的な請求解決コストが当初の引当金よりも低い場合に発生します。これにより、開発年度の発生損失率が減少し、報告利益が増加します。逆開発（準備金不足）は、請求額が最終的に予約金を上回る場合に発生します。これにより、開発年度の発生損失率が増加し、報告利益が減少します。不利な展開の一般的な原因としては、賠償請求における予想より重篤な傷害、予想を超える医療費のインフレ、予想外の訴訟結果、新たな賠償責任理論（オピオイド危機、PFAS汚染など）、社会的インフレなどが挙げられます。引当金の適正性は、保険会社の監査、規制当局の審査、格付け会社の分析において最も精査される分野の 1 つです。