Sovereign Gold Bond Calculator

投資ポートフォリオにおける金の配分 — 同じ金価格エクスポージャーに対して、現物の金を SGB に置き換えますが、追加の年間収入 2.5% と非課税満期特典が付いています。ソブリン ゴールド ボンド計算による正確なソブリン ゴールド ボンド分析が、専門的なワークフローにおける証拠に基づく意思決定と定量的な厳密性をサポートします。

節税効果の高い金投資を使用して、8 年間の目標に沿った長期貯蓄 - 結婚、退職後の補填、または将来の多額の費用を、ソブリン ゴールド ボンド計算による正確なソブリン ゴールド ボンド分析により、専門的なワークフローにおける証拠に基づく意思決定と定量的な厳密性をサポートします。

金投資家向けの税務計画 - 現物の金を売却して（LTCG税を徴収）SGBに再投資する代わりに、SGBとして新たな金を購入して非課税の長期的な金コーパスを構築します。

ローン担保 — SGB を金ローンの銀行との差し入れ担保として使用し、金ポジションを売却せずに流動性を取得します。ソブリン ゴールド ボンド計算による正確なソブリン ゴールド ボンド分析が、専門的なワークフローにおける証拠に基づく意思決定と定量的な厳密性をサポートします。

ポートフォリオの多様化 — SGB を通じて株式と債券のポートフォリオに相関関係のない資産 (金) を追加します。これにより、満期時には利子も得られ、節税効果も得られます。

SGBの満期時（8年）のキャピタルゲインは完全に非課税ですか？

はい。所得税法第 47 条 (viic) に基づき、満期 (8 年) での SGB の償還から生じるキャピタルゲインは、LTCG であろうとなかろうと、キャピタルゲイン税が完全に免除されます。これは、他の金投資（金 ETF、金投資信託、現物の金、または金貨）では利用できない独自の税制上の優遇措置です。年利 2.5% は、スラブ レートに従って引き続き課税されます。

SGBへの最小投資額と最大投資額はいくらですか?

最低投資額は1グラムの金です。会計年度あたりの最大投資額は、個人投資家あたり 4 kg、ヒンドゥー統一家族 (HUF) あたり 4 kg、信託および同様の団体の場合は 20 kg です。 4 kg の上限は、トランシェごとではなく会計年度ごとに適用されます。同じ年の複数のトランシェのサブスクリプションは、この制限に対して累積的にカウントされます。注: 政府は 2024 年半ば以降、新しい SGB を発行していないため、今後のトランシェについては RBI 通知を確認してください。

8 年の満期前に SGB を売却できますか?

はい、2 つの方法があります: (1) RBI による早期償還: 5 年目以降、クーポン支払い日に、(銀行/ブローカーを通じて) RBI に連絡して、一般的な金価格で早期償還を求めることができます。この償還によるキャピタルゲインは、通常の LTCG/STCG ルールに従って課税されます。 (2) 流通市場: SGB は NSE/BSE に上場されており、実勢市場価格でいつでも他の投資家に売却できます。12 か月を超えて保有する場合は、通常の LTCG 税が課せられます。どちらのオプションも満期前には非課税の満期給付金を失います。

2.5%のSGB金利は現物の金を保有するよりも良いのでしょうか?

はい。現物の金は収入がありません。金の価格によってのみ上昇 (または下落) します。 SGB は、同じ金価格の上昇に加えて、初期投資に対して年間 2.5% の追加利息を提供します。 8 年間の保有期間における累積利息 = 初期投資の 20%、つまり現物の金と比較して 20% の無料ボーナス リターンとなります。金利を考慮すると、SGB は全保有期間にわたって同等の現物の金よりも 20% 多くの収益をもたらします。

SGBの発行価格はどのように決まるのでしょうか？

SGBの発行価格は、申込期間直前の3営業日における純度999の金の終値（IBJA価格）の単純平均に基づきます。オンライン（銀行、証券会社、または RBI Retail Direct ポータルを通じて）で申し込みをした投資家は、この発行価格から 1 グラムあたり ₹50 の割引を受けます。満期時の償還価格も同様に、過去 3 営業日の平均 IBJA 価格に基づきます。

NRIはソブリンゴールドボンドに投資できますか?

いいえ、2023 年 5 月以降、NRI は SGB に投資できなくなります。これ以前は、NRI は NRI になる前に購入した SGB を引き続き保有することができましたが、新規購入はすでに制限されていました。インド在住者（インド在住の OCI カード所有者を含む）が対象となります。インドで金のエクスポージャーを探している NRI は、NRO 口座を通じてアクセスできる金 ETF または金投資信託を使用することができます。

政府が債務不履行に陥った場合、SGB は安全ですか?

SGB はソブリンの支援を受けており、インド政府に代わって RBI が発行する政府証券です。満期時の返済保証はインド政府の信用力に裏付けられています。従来の意味での信用リスクはありません。ただし、満期時の価値は金の価格に連動しており、金の価格が下落すると満期額は低くなります。これは市場リスクであり、信用リスクではありません。元本の安全を確保するため、SGB はインドで最も安全な手段の 1 つです。

SGB、ゴールドETF、ゴールドミューチュアルファンドの違いは何ですか?

SGB: 政府発行、年利 2.5%、保有期間 8 年、満期非課税、経費率なし、最低 1 グラム。金ETF：金価格を追跡する上場投資信託、無利子、いつでも流動性、LTCG税適用（12か月後10％）、経費率～0.1～0.5％、単位で購入。 Gold MF (FoF): 金 ETF に投資します。費用は若干高くなりますが、SIP 経由でアクセスしやすく、LTCG 税が適用されます。 8年以上の長期投資家にとって、SGBは明らかに優れています。流動性と期間が短い場合は、金 ETF/MF の方が優れています。