Loan Loss Provision Calculator

Специалисты в области финансов и кредитования используют «Резервирование на случай потерь по кредитам» как часть своего стандартного аналитического рабочего процесса для проверки расчетов, уменьшения арифметических ошибок и получения последовательных результатов, которые можно документировать, проверять и передавать коллегам, клиентам или регулирующим органам в целях обеспечения соответствия.

Профессора и преподаватели университетов включают положения о потерях по кредитам в учебные материалы, домашние задания и ресурсы для подготовки к экзаменам, что позволяет студентам проверять ручные расчеты, формировать интуицию в отношении взаимосвязей ввода-вывода и сосредоточиться на концептуальном понимании, а не на арифметике.

Консультанты и советники используют Loan Loss Provision для быстрого моделирования различных сценариев во время встреч с клиентами, что позволяет в режиме реального времени исследовать вопросы «что если», которые в противном случае потребовали бы возвращения в офис для подробного анализа и отчетности на основе электронных таблиц.

Отдельные пользователи полагаются на Loan Loss Provision для принятия решений по личному планированию — сравнения вариантов, проверки предложений, полученных от поставщиков услуг, проверки сторонних расчетов и укрепления уверенности в том, что цифры, лежащие в основе важного решения, были рассчитаны правильно и последовательно.

В чем разница между резервом и пособием?

Эти термины взаимосвязаны, но относятся к разным статьям финансовой отчетности. Резерв на покрытие кредитных убытков представляет собой расход отчета о прибылях и убытках — начисление на прибыль текущего периода. Это сумма, которую, по мнению руководства, необходимо добавить к резервам, исходя из текущего качества портфеля и экономических прогнозов. Резерв на кредитные убытки (ACL) — это контрактив баланса, который накапливается с течением времени — он представляет собой общие расчетные кредитные убытки, встроенные в существующий кредитный портфель. Отношения следующие: Конечный ACL = Начальный ACL + Резерв − Чистые списания. Думайте о ACL как о ведре, а о резерве – как о сумме, вливаемой в каждом квартале, а списания – это вода, слитая по мере признания фактических убытков.

Что такое CECL и чем он отличается от старой модели понесенных убытков?

CECL означает текущие ожидаемые кредитные потери, стандарт бухгалтерского учета, выпущенный FASB (ASC 326), который заменил старую модель понесенных убытков для большинства финансовых учреждений США, начиная с 2020 года для крупных государственных банков. В соответствии со старой моделью понесенных убытков банки могли признавать резервы на возможные потери по кредитам только тогда, когда убыток был понесен, то есть когда существовало объективное свидетельство того, что конкретный кредит не будет погашен в полном объеме. Это создало модели резервирования «слишком мало, слишком поздно», когда банки были недостаточно резервированы, вступая в рецессию. В соответствии с CECL банки должны оценивать и резервировать ожидаемые кредитные потери на весь срок действия всех финансовых активов при их создании, включая прогнозные экономические прогнозы. Это приводит к увеличению предварительных резервов, но к более плавному формированию резервов на протяжении всего кредитного цикла, что теоретически делает доходы банков менее волатильными, а резервы более точными.

Как экономические прогнозы влияют на резервы на возможные потери по кредитам?

CECL требует от банков включать разумные и обоснованные экономические прогнозы в свои оценки ожидаемых убытков. Ключевые макроэкономические переменные, которые определяют прогнозы убытков, включают: темпы роста ВВП, уровень безработицы, индексы цен на жилье (для ипотечных портфелей), уровень вакантной коммерческой недвижимости и отраслевые показатели для концентрированных секторов. Когда экономические перспективы ухудшаются — как это резко произошло в первом квартале 2020 года в начале пандемии COVID-19 — банки должны немедленно создавать резервы, фиксируя большие расходы на резервы, даже до того, как произойдут фактические дефолты. Только в первом квартале 2020 года крупные банки США в совокупности зафиксировали расходы на резервы на сумму более 30 миллиардов долларов, поскольку они пересмотрели свои экономические сценарии в сторону понижения. Когда экономические перспективы улучшатся, банки смогут аннулировать резервы посредством «высвобождения резервов», увеличивая прибыль.

Какова нормальная ставка списания средств для банков США?

Чистые ставки списания значительно различаются в зависимости от типа кредита и экономического цикла. Для банковской отрасли США в целом чистые ставки списаний в годовом выражении исторически составляли в среднем 0,5–0,8% от общего объема кредитов в нормальные экономические периоды. Во время финансового кризиса 2008–2009 годов списания в промышленности превысили 2,5% кредитов. По типу кредита: чистые списания по кредитной карте обычно составляют 3–6% в год; автокредиты 0,5–1,5%; торгово-промышленные кредиты 0,3–0,8%; жилищная ипотека 0,1–0,5% в обычные периоды (резко растет во время спада на рынке жилья); коммерческая недвижимость 0,2–0,6%. Федеральная резервная система собирает и публикует ежеквартальные данные о списаниях и просрочках по категориям кредитов для всех учреждений, застрахованных FDIC, обеспечивая надежный ориентир для сравнения.

Что такое коэффициент покрытия и почему это важно?

Коэффициент покрытия (или коэффициент покрытия резервами) рассчитывается как резерв на кредитные убытки, разделенный на общую сумму необслуживаемых кредитов (NPL). Он измеряет, во сколько раз резерв банка может поглотить весь его портфель проблемных кредитов. Коэффициент покрытия выше 1,0x (100%) означает, что банк зарезервировал больше, чем остаток своих проблемных кредитов, что предполагает сильную достаточность резервов. Коэффициент ниже 1,0x означает, что резерв меньше, чем проблемные кредиты, что может сигнализировать о недостаточности резервов или оптимистических предположениях об убытках. В обычные экономические периоды хорошо управляемые банки обычно поддерживают коэффициенты покрытия на уровне 1,5x–2,5x. Регуляторы и аналитики рассматривают внезапное снижение коэффициентов покрытия как тревожный сигнал, поскольку они могут указывать либо на растущие проблемы с кредитным качеством, либо на оптимистичные предположения руководства о потерях, которые могут привести к сюрпризам в отношении будущих доходов.

Как резервы влияют на коэффициенты достаточности капитала банка?

Резервы оказывают прямое и существенное влияние на коэффициент достаточности капитала по двум каналам. Во-первых, расходы на создание резервов уменьшают чистую прибыль, что уменьшает нераспределенную прибыль — компонент капитала 1-го уровня. Резерв в размере 100 миллионов долларов США при ставке налога 25% снижает доход после уплаты налогов на 75 миллионов долларов США, что напрямую уменьшает капитал CET1. Во-вторых, согласно CECL, некоторые или все резервы на кредитные убытки могут быть исключены из капитала 1-го уровня и вместо этого засчитаны (с ограничениями) в капитал 2-го уровня, что влияет на расчет коэффициентов капитала, взвешенных с учетом риска. Банковские регуляторы предоставили правило поэтапного перехода капитала CECL, позволяющее банкам добавлять 25% от увеличения резерва CECL первого дня к регулятивному капиталу в течение трехлетнего периода, уменьшая немедленное влияние принятия на капитал.

Почему банки иногда выпускают резервы и является ли это признаком силы?

Высвобождение резервов происходит, когда предполагаемый необходимый резерв уменьшается — либо из-за улучшения экономических условий, погашения кредитов, либо из-за того, что банк повысил свой кредитный прогноз. Когда происходят высвобождения, записываются отрицательные расходы по резервам, что увеличивает заявленную прибыль. В 2021 году крупные банки США высвободили десятки миллиардов резервов на время пандемии COVID-19, поскольку экономика восстанавливалась быстрее, чем ожидалось, что значительно увеличило заявленную прибыль на акцию. Аналитики и инвесторы относятся к высвобождению резервов с некоторой осторожностью — оно увеличивает прибыль в текущем квартале, но не означает реального улучшения операционной деятельности (новых доходов получено не было). Некоторые аналитики рассчитывают «чистую прибыль до резервирования» (PPNR), чтобы оценить операционную эффективность независимо от шума, связанного с резервированием, рассматривая расходы и выплаты резервов как по своей сути циклические и зависящие от суждений руководства.