Sovereign Gold Bond Calculator

Распределение золота в инвестиционном портфеле — замена физического золота на SGB с той же ценой на золото, но с дополнительным годовым доходом в размере 2,5% и не облагаемой налогом льготой по погашению. Точный анализ суверенных золотых облигаций с помощью Sovereign Gold Bond Calc поддерживает принятие обоснованных решений и количественную строгость в профессиональных рабочих процессах.

Долгосрочные сбережения для целей, соответствующих 8-летнему горизонту — свадьба, пенсионное пособие или крупные будущие расходы с использованием эффективных с точки зрения налогообложения инвестиций в золото. Точный анализ государственных золотых облигаций с помощью Sovereign Gold Bond Calc поддерживает принятие обоснованных решений и количественную строгость в профессиональных рабочих процессах.

Налоговое планирование для инвесторов в золото — вместо продажи физического золота (привлечение налога LTCG) и реинвестирования в SGB, проведение новых покупок золота в качестве SGB для создания необлагаемого налогом долгосрочного золотого корпуса.

Обеспечение по ссудам — использование SGB в качестве залога для банков по золотым кредитам, получение ликвидности без продажи позиции в золоте. Точный анализ суверенных золотых облигаций с помощью Sovereign Gold Bond Calc поддерживает принятие обоснованных решений и количественную строгость в профессиональных рабочих процессах.

Диверсификация портфеля — добавление некоррелированного актива (золота) к портфелю акций и долговых обязательств через SGB, который также приносит проценты и является эффективным с точки зрения налогообложения при погашении.

Является ли прирост капитала по SGB при погашении (8 лет) полностью освобожденным от налогов?

Да. В соответствии с разделом 47(viic) Закона о подоходном налоге прирост капитала, возникающий в результате погашения SGB при наступлении срока погашения (8 лет), полностью освобождается от налога на прирост капитала — будь то LTCG или иной вид. Это уникальная налоговая льгота, недоступная для других инвестиций в золото (золотой ETF, золотой взаимный фонд, физическое золото или золотые монеты). Годовые проценты в размере 2,5% по-прежнему облагаются налогом по ставке сляба.

Какова минимальная и максимальная инвестиция в SGB?

Минимальная инвестиция — 1 грамм золота. Максимальные инвестиции за финансовый год составляют: 4 кг на индивидуального инвестора, 4 кг на индуистскую неделимую семью (HUF) и 20 кг на трасты и аналогичные организации. Ограничение в 4 кг применяется за финансовый год, а не за транш — в этот лимит совокупно засчитываются подписки на несколько траншей в одном и том же году. Примечание: правительство не выпускало новые SGB с середины 2024 года, поэтому проверяйте уведомления RBI о предстоящих траншах.

Могу ли я продать SGB до истечения 8-летнего срока погашения?

Да, двумя способами: (1) Досрочное погашение с помощью RBI: начиная с 5-го года, в дату выплаты купона, вы можете обратиться в RBI (через свой банк/брокер) для досрочного погашения по преобладающей цене на золото — прирост капитала от этого погашения облагается налогом в соответствии с обычными правилами LTCG/STCG; (2) Вторичный рынок: SGB котируются на NSE/BSE и могут быть проданы в любое время другим инвесторам по преобладающей рыночной цене – с учетом обычного налога на LTCG, если они удерживаются > 12 месяцев. Оба варианта до наступления срока погашения лишаются необлагаемой налогом выгоды за погашение.

Является ли процентная ставка SGB в размере 2,5% лучше, чем хранение физического золота?

Да. Физическое золото приносит нулевой доход — оно только дорожает (или обесценивается) вместе с ценами на золото. SGB ​​обеспечивает такое же повышение цены на золото ПЛЮС дополнительные проценты в размере 2,5% годовых на первоначальные инвестиции. В течение 8 лет совокупные проценты = 20% от первоначальных инвестиций — по сути, бесплатный бонус в размере 20% по сравнению с физическим золотом. После учета процентов SGB приносят на 20% больше прибыли, чем эквивалентное физическое золото в течение всего срока владения.

Как определяется цена выпуска SGB?

Цена выпуска SGB основана на простом среднем значении цены закрытия золота 999 пробы (цена IBJA) за 3 рабочих дня, непосредственно предшествующих периоду подписки. Инвесторы, подающие заявку онлайн (через банки, биржевых маклеров или портал RBI Retail Direct), получают скидку 50 фунтов стерлингов за грамм от этой цены выпуска. Цена погашения при погашении аналогично рассчитывается на основе средней цены IBJA за 3 предшествующих рабочих дня.

Могут ли NRI инвестировать в суверенные золотые облигации?

Нет. С мая 2023 года NRI больше не имеют права инвестировать в SGB. До этого NRI могли продолжать владеть SGB, которые они приобрели до того, как стали NRI, но новые покупки уже были ограничены. Право на участие имеют резиденты Индии (включая держателей карт OCI, проживающих в Индии). NRI, желающие получить доступ к золоту в Индии, могут использовать золотые ETF или взаимные фонды золота, доступ к которым осуществляется через их счета NRO.

Безопасны ли SGB в случае дефолта правительства?

SGB ​​обеспечены государством — это государственные ценные бумаги, выпущенные RBI от имени правительства Индии. Гарантия погашения при наступлении срока погашения подкреплена суверенной кредитоспособностью Индии. Кредитный риск в традиционном понимании отсутствует. Однако стоимость при погашении привязана к ценам на золото: если цены на золото упадут, сумма погашения будет ниже. Это рыночный риск, а не кредитный риск. С точки зрения безопасности основной суммы SGB являются одними из самых безопасных инструментов в Индии.

В чем разница между SGB, Gold ETF и Gold Mutual Fund?

SGB: выпущенные государством, процентная ставка 2,5% годовых, срок владения 8 лет, не облагается налогом при погашении, без коэффициента расходов, минимум 1 грамм; Gold ETF: биржевой фонд, отслеживающий цены на золото, без процентов, ликвидность в любое время, применяется налог LTCG (10% через 12 месяцев), коэффициент расходов ~0,1-0,5%, покупается в единицах; Gold MF (FoF): инвестирует в ETF на золото, немного более высокие расходы, более доступный через SIP, взимается налог на LTCG. Для долгосрочных инвесторов сроком более 8 лет SGB явно предпочтительнее. Для ликвидности и более коротких горизонтов лучше использовать Gold ETF/MF.