అంటే ఏమిటి Pension Actuarial Value Calculator?
▾
డిఫైన్డ్ బెనిఫిట్ (DB) పెన్షన్ ప్లాన్ యొక్క యాక్చురియల్ విలువ — GAAP అకౌంటింగ్ కింద యాక్చురియల్ ప్రెజెంట్ వాల్యూ (APV) లేదా ప్రొజెక్టెడ్ బెనిఫిట్ ఆబ్లిగేషన్ (PBO) అని కూడా పిలుస్తారు — ఇది ప్రస్తుత మరియు భవిష్యత్తులో పదవీ విరమణ చేసిన వారికి మరియు వారి లబ్ధిదారులకు చేయాల్సిన అన్ని భవిష్యత్ పెన్షన్ చెల్లింపులకు ప్రస్తుత ఏకమొత్తానికి సమానం. ఇది ప్రశ్నకు సమాధానాన్ని సూచిస్తుంది: ఈరోజు కేటాయించి, ఊహించిన రాబడిలో ఎంత డబ్బు పెట్టుబడి పెడితే, వాగ్దానం చేయబడిన అన్ని పెన్షన్ ప్రయోజనాలను చెల్లించడానికి సరిగ్గా సరిపోతుంది? యాక్చురియల్ విలువను లెక్కించడానికి యాక్చురియల్ మరియు ఫైనాన్షియల్ టెక్నిక్‌ల కలయిక అవసరం: ప్రతి పార్టిసిపెంట్ ఎంత స్వీకరిస్తారో బెనిఫిట్ ఫార్ములా నిర్ణయిస్తుంది (సాధారణంగా సంవత్సరాల సర్వీస్ మరియు చివరి సగటు జీతం), యాక్చురియల్ లైఫ్ టేబుల్ ప్రతి పార్టిసిపెంట్ ప్రతి భవిష్య చెల్లింపును సేకరించడానికి సజీవంగా ఉండే సంభావ్యతను నిర్ణయిస్తుంది మరియు డిస్కౌంట్ రేటు ఈనాటి అన్ని భవిష్యత్ చెల్లింపులను మారుస్తుంది. పెన్షన్ బాధ్యతలు ప్రపంచంలోని అత్యంత క్లిష్టమైన ఆర్థిక బాధ్యతలలో ఒకటి ఎందుకంటే అవి బహుళ అనిశ్చిత భవిష్యత్తు వేరియబుల్స్‌పై ఆధారపడి ఉంటాయి: పాల్గొనేవారు ఎన్ని సంవత్సరాలు పని చేస్తారు, వారు పదవీ విరమణకు చేరుకుంటారా, వారు ఎప్పుడు పదవీ విరమణ చేస్తారు, పదవీ విరమణ తర్వాత వారు ఎంతకాలం జీవిస్తారు, భవిష్యత్తు జీతం స్థాయిలు (జీతం-అనుసంధాన ప్రయోజనాలతో కూడిన ప్రణాళికల కోసం) మరియు భవిష్యత్తులో ఎలాంటి వడ్డీ రేట్లు ఉంటాయి. పెన్షన్ యాక్చువరీలు తప్పనిసరిగా ఈ అంశాలన్నింటిపై తప్పనిసరిగా అంచనాలు వేయాలి, ప్లాన్ యొక్క వాస్తవ అనుభవం మరియు వర్తించే నియంత్రణ మార్గదర్శకానికి సంబంధించిన అత్యాధునిక నమూనాలను ఉపయోగించి. వాస్తవిక విలువ దీనికి పునాది: అవసరమైన యజమాని విరాళాలను నిర్ణయించడం (నిధులు), ఆర్థిక నివేదికలలో ప్లాన్ యొక్క నిధుల స్థితిని నివేదించడం (ASC 715 కింద GAAP, ERISA/IRS ప్రకారం చట్టబద్ధం), ప్లాన్ డిజైన్ మార్పులను చర్చించడం మరియు పబ్లిక్ పెన్షన్ ప్లాన్‌ల ఆర్థిక ఆరోగ్యాన్ని అంచనా వేయడం. ఆర్థిక నిపుణులు, పబ్లిక్ పాలసీ విశ్లేషకులు, ప్రభుత్వ అధికారులు, యూనియన్ ప్రతినిధులు మరియు వారి స్వంత పదవీ విరమణ భద్రతను ప్లాన్ చేసుకునే వ్యక్తులకు యాక్చురియల్ పెన్షన్ వాల్యుయేషన్‌లను అర్థం చేసుకోవడం చాలా అవసరం.
Calkulon makes complex calculations simple — built for students and everyday problem-solvers.
సూత్రం
▾
పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ గణన:
దశ 1: ప్రయోజన సూత్రాన్ని నిర్ణయించండి: సాధారణంగా సేవా సంవత్సరాలు × బెనిఫిట్ ఫ్యాక్టర్ (0.5–2.5%) × తుది సగటు జీతం (FAS)గా వ్యక్తీకరించబడుతుంది, ప్రతి పార్టిసిపెంట్‌కు వార్షిక పెన్షన్ ప్రయోజనాన్ని ఉత్పత్తి చేస్తుంది.
దశ 2: ప్రతి ప్లాన్ పార్టిసిపెంట్ కోసం, ప్రస్తుత సేవ మరియు జీతం, ఊహించిన భవిష్యత్ జీతం పెరుగుదల మరియు ఆశించిన పదవీ విరమణ వయస్సు ఆధారంగా భవిష్యత్ ప్రయోజనాన్ని అంచనా వేయండి.
దశ 3: అంచనా వేయబడిన పదవీ విరమణ తేదీ నుండి, మోర్టాలిటీ టేబుల్‌ని ఉపయోగించి ఊహించిన నెలవారీ చెల్లింపు స్ట్రీమ్‌ను లెక్కించండి - ప్రతి భవిష్యత్ చెల్లింపులో పాల్గొనే వ్యక్తి సజీవంగా ఉండే సంభావ్యతతో గుణించబడుతుంది.
దశ 4: ఎంచుకున్న తగ్గింపు రేటును ఉపయోగించి ప్రస్తుత వాల్యుయేషన్ తేదీకి వచ్చే అన్ని సంభావ్యతతో కూడిన భవిష్యత్ చెల్లింపులను తగ్గించండి.
దశ 5: ప్రతి పార్టిసిపెంట్ ఆశించిన పదవీ విరమణ తేదీ నుండి వారి సంభావ్య గరిష్ట వయస్సు వరకు అన్ని భవిష్యత్ కాలాలలో తగ్గింపు ఆశించిన చెల్లింపులను మొత్తం.
దశ 6: మొత్తం ప్లాన్ ఆబ్లిగేషన్‌ను పొందడం కోసం యాక్టివ్ ఉద్యోగులు, వాయిదా వేసిన వెస్టెడ్ పార్టిసిపెంట్‌లు మరియు ప్రస్తుత పదవీ విరమణ చేసిన వ్యక్తులలో వ్యక్తిగత పార్టిసిపెంట్ APVలను సంకలనం చేయండి.
దశ 7: అవసరమైన సహకారం గణనలను నడిపించే నిధుల నిష్పత్తి మరియు నిధులు లేని బాధ్యత లేదా మిగులును నిర్ణయించడానికి మొత్తం APVని ప్లాన్ యొక్క ప్రస్తుత ఆస్తి విలువతో సరిపోల్చండి.
కాంపోనెంట్ గణనలను సమగ్ర పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ ఫలితంతో కలపడం ద్వారా ప్రతి దశ మునుపటిదానిపై ఆధారపడి ఉంటుంది. ఫార్ములా పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ ప్రవర్తనను నియంత్రించే గణిత సంబంధాలను సంగ్రహిస్తుంది.వేరియబుల్ వివరణ
▾
| చిహ్నం | పేరు | యూనిట్ | వివరణ |
|---|---|---|---|
| APV | వాస్తవిక ప్రస్తుత విలువ | dollars ($) | అన్ని భవిష్యత్ పెన్షన్ ప్రయోజన చెల్లింపుల సంభావ్యత-బరువు, తగ్గింపు ప్రస్తుత విలువ — ప్లాన్ యొక్క మొత్తం బాధ్యత. |
| B | నెలవారీ పెన్షన్ ప్రయోజనం | dollars ($/month) | పదవీ విరమణ పొందిన వ్యక్తికి చెల్లించాల్సిన నెలవారీ ప్రయోజనం మొత్తం, సాధారణంగా సేవా సంవత్సరాలు × చివరి సగటు జీతం × బెనిఫిట్ గుణకం వలె లెక్కించబడుతుంది. |
| i | తగ్గింపు రేటు | percent (%/year) | భవిష్యత్ పెన్షన్ చెల్లింపులను ప్రస్తుత విలువకు తగ్గించడానికి ఉపయోగించే రేటు; సాధారణంగా ఆశించిన ప్లాన్ అసెట్ రిటర్న్స్ (పబ్లిక్ ప్లాన్‌లు) లేదా అధిక-నాణ్యత కార్పొరేట్ బాండ్ ఈల్డ్‌లు (GAAP/ERISA) ఆధారంగా. |
| qx | మరణాల రేటు | probability | యాక్చురియల్ లైఫ్ టేబుల్స్ నుండి మరణం యొక్క వయస్సు-నిర్దిష్ట సంభావ్యత; ప్రతి భవిష్యత్ చెల్లింపు తేదీకి మనుగడ సంభావ్యతలను లెక్కించడానికి ఉపయోగించబడుతుంది. |
| FS | నిధుల స్థితి | dollars ($) | మార్కెట్ విలువలో ఆస్తులను ప్లాన్ చేయండి, ఆబ్లిగేషన్‌ల ప్రస్తుత విలువను తగ్గించండి; పాజిటివ్ = నిధుల మిగులు, ప్రతికూల = నిధులు లేని బాధ్యత. |
ఎలా Pension Actuarial Value Calculator
▾
- 1ప్రయోజన సూత్రాన్ని నిర్ణయించండి: సాధారణంగా సేవా సంవత్సరాలు × బెనిఫిట్ ఫ్యాక్టర్ (0.5–2.5%) × చివరి సగటు జీతం (FAS)గా వ్యక్తీకరించబడుతుంది, ప్రతి పార్టిసిపెంట్‌కు వార్షిక పెన్షన్ ప్రయోజనాన్ని ఉత్పత్తి చేస్తుంది.
- 2ప్రతి ప్రణాళికలో పాల్గొనేవారికి, ప్రస్తుత సేవ మరియు జీతం, ఊహించిన భవిష్యత్ జీతం పెరుగుదల మరియు ఆశించిన పదవీ విరమణ వయస్సు ఆధారంగా భవిష్యత్ ప్రయోజనాన్ని అంచనా వేయండి.
- 3అంచనా వేయబడిన పదవీ విరమణ తేదీ నుండి, మరణాల పట్టికను ఉపయోగించి ఆశించిన నెలవారీ చెల్లింపు స్ట్రీమ్‌ను లెక్కించండి - ప్రతి భవిష్యత్ చెల్లింపు, పాల్గొనే వ్యక్తి దానిని స్వీకరించడానికి సజీవంగా ఉండే సంభావ్యతతో గుణించబడుతుంది.
- 4ఎంచుకున్న తగ్గింపు రేటును ఉపయోగించి ప్రస్తుత వాల్యుయేషన్ తేదీకి తిరిగి వచ్చే అన్ని సంభావ్యతతో కూడిన భవిష్యత్ చెల్లింపులను తగ్గించండి.
- 5ప్రతి పార్టిసిపెంట్ ఆశించిన పదవీ విరమణ తేదీ నుండి వారి సంభావ్య గరిష్ట వయస్సు వరకు అన్ని భవిష్యత్ కాలాలలో తగ్గింపు ఆశించిన చెల్లింపులను మొత్తం.
- 6మొత్తం ప్లాన్ ఆబ్లిగేషన్‌ను పొందేందుకు సక్రియ ఉద్యోగులు, వాయిదా వేయబడిన వెస్టెడ్ పార్టిసిపెంట్‌లు మరియు ప్రస్తుత పదవీ విరమణ చేసిన వ్యక్తులలో వ్యక్తిగత పార్టిసిపెంట్ APVలను సంకలనం చేయండి.
- 7అవసరమైన కంట్రిబ్యూషన్ గణనలను నడిపించే నిధుల నిష్పత్తి మరియు నిధులు లేని బాధ్యత లేదా మిగులును నిర్ణయించడానికి మొత్తం APVని ప్లాన్ యొక్క ప్రస్తుత ఆస్తి విలువతో సరిపోల్చండి.
పరిష్కరించిన ఉదాహరణలు
▾
యాన్యుటీ ఫ్యాక్టర్ 13.24 సుమారు 22+ సంవత్సరాల ఆయుర్దాయం 4% తగ్గింపును ప్రతిబింబిస్తుంది
ఈ పదవీ విరమణ పొందినవారి పెన్షన్ యొక్క వాస్తవిక ప్రస్తుత విలువ జీవిత వార్షికాదాయ కారకంతో గుణించబడిన వార్షిక ప్రయోజనానికి ($38,400) సమానం - ప్రస్తుత విలువ $1/సంవత్సరానికి 65 ఏళ్ల వయస్సులో, స్త్రీకి, 4% తగ్గింపుతో చెల్లించబడుతుంది. సుమారు 13.24 కారకం (అభివృద్ధి స్థాయితో RP-2014 మరణాల పట్టిక నుండి తీసుకోబడింది) 22 సంవత్సరాల ఆయుర్దాయం మరియు 4% తగ్గింపు కలయికను ప్రతిబింబిస్తుంది. $508,416 మొత్తం బాధ్యత, 4% వద్ద పెట్టుబడి పెట్టబడి, ఈ పదవీ విరమణ చేసిన వ్యక్తి యొక్క జీవితకాల పెన్షన్ చెల్లింపులకు ఖచ్చితంగా నిధులు సమకూరుస్తుంది.
PBO పూర్తి అంచనా ప్రయోజనం యొక్క ప్రస్తుత విలువను సూచిస్తుంది, ఉద్యోగి యొక్క పని జీవితం ద్వారా 20 సంవత్సరాల క్రితం తగ్గింపు
పదవీ విరమణ సమయంలో 2% వార్షిక జీతం పెరుగుదల $120,000 మరియు మొత్తం సేవ యొక్క 35 సంవత్సరాల వరకు, అంచనా వేసిన వార్షిక పెన్షన్ 1.5% × $120,000 × 35 = $63,000/సంవత్సరం ($5,250/నెలకు). 4% తగ్గింపు రేటుతో పురుష పదవీ విరమణ పొందిన వ్యక్తికి 65 ఏళ్ల వయస్సులో యాన్యుటీ APV సుమారు $63,000 × 12.8 = $806,400. 20 సంవత్సరాల నుండి 45 సంవత్సరాల వయస్సు వరకు 4% తగ్గింపు: $806,400 × (1/1.04)^20 = $806,400 × 0.4564 = $368,000. ఏదేమైనప్పటికీ, ఇప్పటి వరకు 15/35 ప్రయోజనం మాత్రమే పొందబడింది - సంచిత బెనిఫిట్ ఆబ్లిగేషన్ (ABO) 15/35 × ఈ విలువ ≈ $157,700ని గుర్తిస్తుంది మరియు పూర్తి PBO పూర్తి భవిష్యత్ ప్రయోజనాన్ని తిరిగి రాయితీగా గుర్తిస్తుంది.
ERISAకి ప్రైవేట్ పెన్షన్ ప్లాన్‌లలో నిధులు లేని బాధ్యతల కోసం 7 సంవత్సరాల రుణ విమోచన వ్యవధిలో నిధులు అవసరం
ఈ ప్లాన్ 80.8% నిధులతో ఉంది - అనేక కార్పొరేట్ పెన్షన్ ప్లాన్‌లకు, ప్రత్యేకించి 2010–2021లో తక్కువ వడ్డీ రేటు వాతావరణంలో గణనీయమైన అండర్ ఫండింగ్‌ను ఎదుర్కొన్న వాటికి ఇది సాధారణం. ERISA కనీస నిధుల నియమాల ప్రకారం $93M నిధులు లేని బాధ్యత తప్పనిసరిగా 7 సంవత్సరాలలో రుణమాఫీ చేయబడాలి, వార్షిక నిధులు లేని బాధ్యత రుణ విమోచన చెల్లింపులలో సుమారు $13–15M మరియు సాధారణ ధర (ప్రస్తుత సంవత్సరంలో వచ్చే ప్రయోజనాల ప్రస్తుత విలువ) సుమారు $5–7M. వడ్డీ రేట్లు, అసెట్ రిటర్న్‌లు మరియు బెనిఫిట్ అక్రూవల్‌లు ఫండింగ్ స్థితిని ప్రభావితం చేస్తూనే ఉంటాయి కాబట్టి ప్లాన్ స్పాన్సర్ తప్పనిసరిగా కనిష్ట స్థాయికి మించిన సహకార వ్యూహాన్ని పరిగణనలోకి తీసుకోవాలి.
తగ్గింపు రేటులో 1% క్షీణత బాధ్యతలను ~14% పెంచుతుంది — $49M పెరుగుదల నిధుల స్థితిని గణనీయంగా దిగజార్చుతుంది
ఈ సున్నితత్వ విశ్లేషణ పెన్షన్ వాల్యుయేషన్‌లపై తగ్గింపు రేటు అంచనా యొక్క అపారమైన ప్రభావాన్ని చూపుతుంది. తగ్గింపు రేటులో 1 శాతం పాయింట్ తగ్గుదల (5.5% నుండి 4.5% వరకు) పెన్షన్ బాధ్యతను సుమారు $49M వరకు పెంచుతుంది - ప్లాన్ ఆస్తులలో ఎటువంటి మార్పు లేకుండా అదే మొత్తంలో నిధుల స్థితిని మరింత దిగజార్చుతుంది. అందుకే GAAP కింద పెన్షన్ అకౌంటింగ్ మరియు ERISA కింద నిధులు రెండూ డిస్కౌంట్ రేటుగా అధిక-నాణ్యత కార్పొరేట్ బాండ్ దిగుబడులను ఉపయోగించాల్సిన అవసరం ఉంది - ఈ రాబడులు నేరుగా ప్రస్తుత మార్కెట్ వడ్డీ రేట్లను ప్రతిబింబిస్తాయి, దీనివల్ల పెన్షన్ బాధ్యతలు వడ్డీ రేటు వాతావరణంతో హెచ్చుతగ్గులకు గురవుతాయి.
నిజ జీవిత అనువర్తనాలు
▾
కార్పొరేట్ ఫైనాన్షియల్ రిపోర్టింగ్: ప్లాన్ స్పాన్సర్‌లు GAAP ఫైనాన్షియల్ స్టేట్‌మెంట్‌లు మరియు బ్యాలెన్స్ షీట్ గుర్తింపులో బహిర్గతం కోసం ASC 715 కింద PBOని ఏటా లెక్కిస్తారు, ఇది వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ కోసం ఒక ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తుంది, ఇక్కడ ఖచ్చితమైన పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ గణనలు నేరుగా సమాచారంతో నిర్ణయం తీసుకోవడం, మరియు పనితీరు ఆప్టిమైజేషన్ ప్లానింగ్‌కు మద్దతు ఇస్తాయి.
ERISA కనీస నిధులు: యాక్చురీలు సెగ్మెంట్ రేట్లు మరియు ERISA ఫండింగ్ నియమాలను ఉపయోగించి వార్షిక యజమాని సహకార అవసరాలను నిర్ణయించడానికి అవసరమైన కనీస సహకారాన్ని గణిస్తారు, ఇది వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ కోసం ఒక ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తుంది, ఇక్కడ ఖచ్చితమైన పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ గణనలు సమాచారంతో కూడిన నిర్ణయం తీసుకోవడం, వ్యూహాత్మక ప్రణాళిక మరియు పనితీరు ఆప్టిమైజేషన్‌కు నేరుగా మద్దతు ఇస్తాయి.
పబ్లిక్ పెన్షన్ ప్లాన్ పర్యవేక్షణ: రాష్ట్ర మరియు స్థానిక ప్రభుత్వ ధర్మకర్తలు, శాసనసభ్యులు మరియు పన్ను చెల్లింపుదారులు పెన్షన్ ప్లాన్ సుస్థిరత మరియు సహకారం సమర్ధతను అంచనా వేయడానికి యాక్చురియల్ వాల్యుయేషన్‌లను ఉపయోగిస్తారు, ఇది వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ కోసం ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తుంది.
పెన్షన్ రిస్క్ బదిలీ: భీమాదారునికి పెన్షన్ బాధ్యతను బదిలీ చేయడానికి యాన్యుటీ కొనుగోళ్లను పరిగణనలోకి తీసుకునే కార్పొరేషన్‌లు, డి-రిస్కింగ్ లావాదేవీల ఖర్చు మరియు ఆర్థిక శాస్త్రాన్ని అంచనా వేయడానికి APV గణనలను ఉపయోగిస్తాయి, ఇది వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ కోసం ఒక ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తుంది.
M&A డ్యూ డిలిజెన్స్: కచ్చితమైన పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ గణనలు నేరుగా సమాచారంతో కూడిన నిర్ణయాధికారం, వ్యూహాత్మక ప్రణాళిక మరియు పనితీరు అనుకూలీకరణకు మద్దతు ఇచ్చే వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువ కోసం ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తూ, లావాదేవీ ధర మరియు చర్చలలో లక్ష్య సంస్థ పెన్షన్ బాధ్యతలు మరియు నిధుల స్థితిని కొనుగోలుదారులు అంచనా వేస్తారు.
ప్రత్యేక సందర్భాలు
▾
{'కేసు': 'పదవీ విరమణ సమయంలో లంప్ సమ్ వర్సెస్ యాన్యుటీ', 'వివరణ': 'అనేక పెన్షన్ ప్లాన్‌లు పాల్గొనేవారికి జీవితకాల యాన్యుటీ లేదా పదవీ విరమణ సమయంలో ఏకమొత్తం చెల్లింపు మధ్య ఎంపికను అందిస్తాయి. IRS సెగ్మెంట్ రేట్లను (ప్రైవేట్ ప్లాన్‌ల కోసం) ఉపయోగించి యాన్యుటీ ప్రస్తుత విలువగా ఏకమొత్తం లెక్కించబడుతుంది. కార్పొరేట్ బాండ్ రాబడులు ఎక్కువగా ఉన్నప్పుడు, ఏకమొత్తాలు చిన్నవిగా ఉంటాయి (ప్రయోజనాలు మరింత భారీగా తగ్గుతాయి), యాన్యుటీ సాపేక్షంగా మరింత ఆకర్షణీయంగా ఉంటుంది. రేట్లు తక్కువగా ఉన్నప్పుడు, ఏకమొత్తాలు పెద్దవిగా ఉంటాయి. పేద ఆరోగ్యం లేదా ఇతర ఆర్థిక అవసరాలు ఉన్న పాల్గొనేవారు ఏకమొత్తానికి ప్రాధాన్యత ఇవ్వవచ్చు; దీర్ఘాయువును ఆశించేవారు లేదా దీర్ఘాయువు రక్షణ కోరుకునే వారు సాధారణంగా యాన్యుటీ నుండి ఎక్కువ ప్రయోజనం పొందుతారు.'}
{'కేసు': 'బహుళ ఉద్యోగి పెన్షన్ ప్లాన్‌లు', 'వివరణ': "ట్రక్కింగ్, నిర్మాణం మరియు రిటైల్ వంటి పరిశ్రమలలో యూనియన్ కార్మికులను కవర్ చేసే మల్టీ ఎంప్లాయర్ (టాఫ్ట్-హార్ట్‌లీ) పెన్షన్ ప్లాన్‌లు ప్రత్యేకమైన యాక్చురియల్ సవాళ్లను ఎదుర్కొంటాయి — యజమాని విత్‌డ్రావల్‌లు ఖరీదైన విత్‌డ్రావల్‌ను ప్రేరేపించగలవు మరియు 'సమర్థమైన నిధుల ఉపసంహరణ బాధ్యతలు' కలిగి ఉండవచ్చు. 2014 మల్టీ ఎంప్లాయర్ పెన్షన్ రిఫార్మ్ యాక్ట్ కింద ప్రయోజనం తగ్గింపులు అవసరమయ్యే 'స్థాయి క్షీణత'. అమెరికన్ రెస్క్యూ ప్లాన్ యాక్ట్ 2021 తీవ్ర సమస్యల్లో ఉన్న మల్టీ ఎంప్లాయర్ ప్లాన్‌లకు గణనీయమైన ఫెడరల్ గ్రాంట్‌లను అందించింది."}
{'case': 'ఘనీభవించిన పెన్షన్ ప్లాన్‌లు', 'వివరణ': 'ఒక స్పాన్సర్ నిర్వచించిన ప్రయోజన ప్రణాళికను స్తంభింపజేసినప్పుడు, కొత్త ప్రయోజనాలు ఏవీ పొందవు (హార్డ్ ఫ్రీజ్) లేదా జీతం పెరుగుదల మాత్రమే కొనసాగుతుంది (సాఫ్ట్ ఫ్రీజ్). స్తంభింపచేసిన ప్లాన్ యొక్క యాక్చురియల్ విలువ ఫ్రీజ్ తేదీ వరకు పొందిన ప్రయోజనాలకు సంబంధించిన బాధ్యతను మాత్రమే సూచిస్తుంది, వాల్యుయేషన్‌ను సులభతరం చేస్తుంది కానీ ప్లాన్ రన్‌ఆఫ్ మోడ్‌లోకి ప్రవేశించినందున ఆస్తి నిర్వహణ మరింత క్లిష్టమైనది. యజమానులు నిర్వచించిన కాంట్రిబ్యూషన్ ప్లాన్‌లకు మారడంతో స్తంభింపచేసిన ప్లాన్‌లు సర్వసాధారణం.'}
వయస్సు, లింగం మరియు తగ్గింపు రేటు ఆధారంగా పెన్షన్ యాన్యుటీ కారకాలు (RP-2014 పట్టిక, నెలవారీ ప్రయోజనం)
▾
| పదవీ విరమణ వయస్సు | పురుష కారకం (4%) | స్త్రీ కారకం (4%) | పురుష కారకం (6%) | స్త్రీ కారకం (6%) |
|---|---|---|---|---|
| 55 | 16.42 | 18.24 | 13.08 | 14.36 |
| 60 | 14.87 | 16.52 | 12.10 | 13.28 |
| 65 | 13.24 | 14.80 | 11.05 | 12.19 |
| 70 | 11.38 | 12.92 | 9.71 | 10.87 |
| 75 | 9.34 | 10.82 | 8.13 | 9.32 |
| 80 | 7.28 | 8.65 | 6.47 | 7.64 |
తరచుగా అడిగే ప్రశ్నలు
▾
ప్రొజెక్టెడ్ బెనిఫిట్ ఆబ్లిగేషన్ (PBO) మరియు అక్యుమ్యులేటెడ్ బెనిఫిట్ ఆబ్లిగేషన్ (ABO) మధ్య తేడా ఏమిటి?
PBO మరియు ABO అనేది U.S. GAAP అకౌంటింగ్ (ASC 715) కింద నిర్వచించబడిన బెనిఫిట్ పెన్షన్ ప్లాన్ యొక్క బాధ్యత యొక్క రెండు వేర్వేరు కొలతలు. సంచిత బెనిఫిట్ ఆబ్లిగేషన్ (ABO) అనేది ప్రస్తుత పరిహారం ఆధారంగా ఇప్పటి వరకు పొందిన భవిష్యత్తు ప్రయోజనాల యొక్క ప్రస్తుత విలువ - ఇది ప్రయోజన గణనలో ప్రస్తుత (భవిష్యత్తులో అంచనా వేయబడని) జీతం స్థాయిలను ఉపయోగిస్తుంది. ప్రొజెక్టెడ్ బెనిఫిట్ ఆబ్లిగేషన్ (PBO) అనేది పదవీ విరమణ సమయంలో అంచనా వేసిన భవిష్యత్తు పరిహారం ఆధారంగా ఇప్పటి వరకు సంపాదించిన భవిష్యత్తు ప్రయోజనాల యొక్క ప్రస్తుత విలువ - ఇది భవిష్యత్ జీతం పెరుగుదల గురించి అంచనాలను కలిగి ఉంటుంది. చివరి లేదా కెరీర్ సగటు జీతంతో ముడిపడి ఉన్న ప్రయోజనాలతో కూడిన ప్లాన్‌ల కోసం, PBO ఎల్లప్పుడూ ABO కంటే పెద్దదిగా ఉంటుంది, ఎందుకంటే ప్రస్తుత జీతాల కంటే అంచనా వేతనాలు ఎక్కువగా ఉంటాయి. GAAPకి బ్యాలెన్స్ షీట్‌లో ప్లాన్ యొక్క ప్రాథమిక బాధ్యత కొలతగా PBO నివేదించబడాలి. ABO అనేది నిర్దిష్ట పరిస్థితులలో కనీస బాధ్యతను ఎప్పుడు గుర్తించాలో నిర్ణయించడానికి కొలతగా ఉపయోగించబడుతుంది మరియు PBGC ప్రీమియం లెక్కలకు ఇది ఆధారం. వెస్టెడ్ బెనిఫిట్ ఆబ్లిగేషన్ (VBO) అనేది మూడవ కొలమానం - కేవలం ప్రస్తుత ప్రయోజనాల విలువ మాత్రమే - ERISA నిధుల ప్రయోజనాల కోసం ఇది ముఖ్యమైనది.
పెన్షన్ మదింపుల కోసం ఏ తగ్గింపు రేటును ఉపయోగించాలి?
పెన్షన్ మదింపులకు తగిన తగ్గింపు రేటు నియంత్రణ మరియు అకౌంటింగ్ ఫ్రేమ్‌వర్క్‌పై ఆధారపడి ఉంటుంది. U.S. GAAP (ASC 715) ప్రకారం, ప్రైవేట్ రంగ పెన్షన్ ప్లాన్‌లు తప్పనిసరిగా అధిక-నాణ్యత (AA-రేటెడ్ లేదా అంతకంటే ఎక్కువ) కార్పొరేట్ బాండ్ ఈల్డ్‌ల ఆధారంగా పెన్షన్ నగదు ప్రవాహాలకు సరిపోయే తగిన వ్యవధిపై ఆధారపడి ఉండాలి - 2023-2024 నాటికి, సాధారణ ప్లాన్‌లకు ఈ రేటు సుమారుగా 4.5–5.5%. ERISA (కనీస నిధులు) కింద ప్రైవేట్ ప్లాన్‌లు కూడా కార్పొరేట్ బాండ్ రేట్‌ను ఉపయోగిస్తాయి, అయితే IRS నిర్దిష్ట నెలవారీ సెగ్మెంట్ రేట్లను ప్రచురిస్తుంది, ఇవి సమీప-కాల, మధ్య-కాల మరియు దీర్ఘకాలిక ప్రయోజన చెల్లింపులకు విడివిడిగా వర్తించబడతాయి. పబ్లిక్ (ప్రభుత్వ) పెన్షన్ ప్లాన్‌ల కోసం, రాష్ట్ర మరియు స్థానిక ప్రభుత్వాలు సాధారణంగా ఆస్తులపై రాబడిని అంచనా వేసే రేటును బాండ్ దిగుబడిగా కాకుండా తగ్గింపు రేటుగా (తరచుగా 7.0–7.5%) ఉపయోగిస్తాయి - ఈ పద్ధతి మరింత అనుకూలమైనది (తక్కువ బాధ్యత) కానీ బాధ్యతను తక్కువగా చూపడం ద్వారా నిధుల నిష్పత్తిని అధికం చేసిందని ఆర్థికవేత్తలు విమర్శించారు. ప్రభుత్వ అకౌంటింగ్ స్టాండర్డ్స్ బోర్డ్ (GASB) పబ్లిక్ ప్లాన్‌లు ఫండెడ్ పోర్షన్‌ల కోసం ఆశించిన ఆస్తి రాబడిని ఉపయోగించడానికి అనుమతిస్తుంది, అయితే నిధులు లేని భాగాలకు మునిసిపల్ బాండ్ రేట్ అవసరం, ఇది బ్లెండెడ్ డిస్కౌంట్ రేట్‌ను ఉత్పత్తి చేస్తుంది.
నిధుల నిష్పత్తి అంటే ఏమిటి మరియు అది ఎలా వివరించబడుతుంది?
నిధుల నిష్పత్తిని ప్లాన్ ఆబ్లిగేషన్స్ (APV)తో విభజించిన ప్లాన్ ఆస్తులుగా లెక్కించబడుతుంది, ఇది శాతంగా వ్యక్తీకరించబడుతుంది. 100% నిధుల నిష్పత్తి అంటే, ప్రస్తుత వాస్తవిక అంచనాల ప్రకారం చెల్లించబడినట్లయితే, వాగ్దానం చేయబడిన అన్ని ప్రయోజనాలను కవర్ చేయడానికి ప్లాన్‌లో ఖచ్చితంగా తగినంత ఆస్తులు ఉన్నాయి. 100% పైన నిధుల మిగులును సూచిస్తుంది; 100% కంటే తక్కువ నిధులు లేని బాధ్యతను సూచిస్తుంది. ERISA కింద ప్రైవేట్ ప్లాన్‌ల కోసం, 80% కంటే తక్కువ నిధుల నిష్పత్తి ప్రయోజన పరిమితి నియమాలను (మొత్తం చెల్లింపులు లేవు, ప్రయోజన మెరుగుదలలు లేవు) మరియు వేగవంతమైన నిధుల అవసరాలను ప్రేరేపిస్తాయి. పబ్లిక్ ప్లాన్‌ల కోసం, నిధుల నిష్పత్తిని రేటింగ్ ఏజెన్సీలు మరియు పన్ను చెల్లింపుదారులు చూసే కీలక సూచిక - 60-70% కంటే తక్కువ నిధులతో ఉన్న ప్లాన్‌లు చాలా బాధాకరంగా పరిగణించబడతాయి మరియు క్రెడిట్ రేటింగ్ డౌన్‌గ్రేడ్‌లను ఎదుర్కోవచ్చు. ముఖ్యమైన హెచ్చరిక: నిధుల నిష్పత్తి ఉపయోగించిన అంచనాల వలె మాత్రమే అర్థవంతంగా ఉంటుంది - ఒకే విధమైన ప్రయోజన వాగ్దానాలతో ఉన్న రెండు ప్లాన్‌లు కేవలం ఉపయోగించిన తగ్గింపు రేటు అంచనా ఆధారంగా చాలా భిన్నమైన నిధుల నిష్పత్తులను చూపుతాయి.
పెన్షన్ యాక్చురియల్ వాల్యుయేషన్‌లో సాధారణ ధర ఎంత?
సాధారణ ధర (GAAP కింద సేవా ఖర్చు అని కూడా పిలుస్తారు) ప్రస్తుత సంవత్సరంలో క్రియాశీల ఉద్యోగులు సంపాదించిన పెన్షన్ ప్రయోజనాల ప్రస్తుత విలువ. ఇది ఒక సంవత్సరం ఉద్యోగి సేవ నుండి ప్రణాళిక యొక్క బాధ్యతలో పెరుగుతున్న పెరుగుదలను సూచిస్తుంది. 1.5% బెనిఫిట్ ఫ్యాక్టర్‌తో ప్లాన్ కోసం, యాక్టివ్ ఎంప్లాయ్‌కి సాధారణ ఖర్చు 1.5% × సర్వీస్ యొక్క సంవత్సరానికి చివరి సగటు జీతం అంతిమ ప్రయోజనానికి జోడిస్తుంది, ఆశించిన పదవీ విరమణ తేదీ నుండి ప్రస్తుత వాల్యుయేషన్ తేదీ వరకు తగ్గింపు ఇవ్వబడుతుంది. అవసరమైన మొత్తం యజమాని సహకారంలో సాధారణ ధర (ఫండింగ్ కరెంట్ అక్రూవల్స్) మరియు ఏదైనా నిధులు లేని బాధ్యత లేదా మునుపటి సంవత్సరాల నుండి మిగులు రుణ విమోచన ఉంటుంది. ప్రణాళిక రూపకల్పన, శ్రామిక శక్తి వయస్సు మరియు ప్రయోజన దాతృత్వంపై ఆధారపడి సాధారణ ధర సాధారణంగా కవర్ పేరోల్‌లో 5–15%ని సూచిస్తుంది. శ్రామిక శక్తి లక్షణాలు మారుతున్నందున నిర్వచించిన ప్రయోజన ప్రణాళిక సరసమైనదిగా ఉందో లేదో అంచనా వేసే ప్లాన్ స్పాన్సర్‌లకు సాధారణ ధరను అర్థం చేసుకోవడం చాలా అవసరం.
ముందస్తు పదవీ విరమణ పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువలను ఎలా ప్రభావితం చేస్తుంది?
ముందస్తు పదవీ విరమణ నిబంధనలు పెన్షన్ యాక్చురియల్ విలువలను గణనీయంగా పెంచుతాయి ఎందుకంటే అవి బెనిఫిట్ మొత్తాన్ని (ఎక్కువ సంవత్సరాల తుది జీతం, సంభావ్యంగా ముందస్తు పదవీ విరమణ సప్లిమెంట్‌లతో) మరియు ప్రయోజన చెల్లింపుల వ్యవధి (చెల్లింపులు ముందుగా ప్రారంభమవుతాయి, ఎక్కువ సంవత్సరాల పదవీ విరమణను కవర్ చేస్తాయి) రెండింటినీ పెంచుతాయి. 65 ఏళ్లకు బదులుగా 55 ఏళ్ల వయస్సులో పదవీ విరమణను అనుమతించే ఒక ప్రణాళిక సాధారణ పార్టిసిపెంట్ ప్రయోజనం యొక్క వాస్తవ విలువను రెట్టింపు చేస్తుంది, ఎందుకంటే ప్రయోజనం 20 సంవత్సరాలకు బదులుగా 30 సంవత్సరాల వరకు చెల్లించబడుతుంది. ప్రణాళిక యొక్క చారిత్రక అనుభవం మరియు భవిష్యత్తు అంచనాల ఆధారంగా ముందస్తు పదవీ విరమణ (వయస్సు వారీగా పదవీ విరమణ రేటు) సంభావ్యత గురించి యాక్చురీలు తప్పనిసరిగా అంచనాలను కలిగి ఉండాలి. ముందస్తు పదవీ విరమణ ప్రోత్సాహకాలను జోడించాలని ఆలోచిస్తున్న ప్రణాళికలు తప్పనిసరిగా అమలు చేయడానికి ముందు మార్పు యొక్క వాస్తవిక ధరను లెక్కించాలి - అదనపు బాధ్యత గణనీయంగా ఉంటుంది. నిధుల సవాళ్లను ఎదుర్కొంటున్న అనేక పబ్లిక్ పెన్షన్ ప్లాన్‌లు తరువాత సాధారణ పదవీ విరమణ వయస్సు (60 నుండి 65 వరకు)కి మారాయి మరియు ఖర్చు-నిర్వహణ వ్యూహంగా ముందస్తు పదవీ విరమణ రాయితీలను తగ్గించాయి.
పెన్షన్ బెనిఫిట్ గ్యారెంటీ కార్పొరేషన్ (PBGC) అంటే ఏమిటి మరియు ఇది పాల్గొనేవారిని ఎలా రక్షిస్తుంది?
PBGC అనేది 1974లో ERISA చేత స్థాపించబడిన ఒక ఫెడరల్ ఏజెన్సీ, ఇది ప్రైవేట్ సెక్టార్ నిర్వచించిన బెనిఫిట్ పెన్షన్ ప్లాన్‌లలో పాల్గొనే వారి ప్లాన్ వాగ్దానం చేయబడిన ప్రయోజనాలను చెల్లించడానికి తగిన ఆస్తులు లేకుండా ముగిస్తే వారిని రక్షించడానికి. PBGC సింగిల్-ఎంప్లాయర్ ప్లాన్‌లను (మెజారిటీ ప్రైవేట్ DB ప్లాన్ పార్టిసిపెంట్‌లను కవర్ చేస్తుంది) మరియు మల్టీ ఎంప్లాయర్ ప్లాన్‌లను (ఒక పరిశ్రమలోని బహుళ యజమానులను కవర్ చేసే సమిష్టిగా బేరసారాలు చేసిన ప్లాన్‌లు) బీమా చేస్తుంది. ఒక కంపెనీ పెన్షన్ ప్లాన్ నిధుల కొరతతో రద్దు చేయబడితే - ప్లాన్ స్పాన్సర్ దివాలా కోసం ఫైల్‌లను సమర్పించినప్పుడు ఇది చాలా సాధారణంగా జరుగుతుంది - PBGC ప్లాన్‌ను స్వాధీనం చేసుకుంటుంది మరియు చట్టబద్ధమైన గరిష్టాల వరకు ప్రయోజనాలను చెల్లిస్తుంది. 2024కి, ఒకే-యజమాని ప్లాన్‌లో 65 ఏళ్ల పదవీ విరమణ పొందిన వ్యక్తికి PBGC గ్యారెంటీ గరిష్టంగా నెలకు $7,108 ($85,296/సంవత్సరం) ఉంటుంది. ఈ స్థాయి కంటే ఎక్కువ ప్రయోజనాలను పొందుతున్న పాల్గొనేవారు తగ్గిన ప్రయోజనాన్ని పొందవచ్చు. PBGC యొక్క స్వంత ఆర్థిక స్థితి చారిత్రాత్మకంగా ప్రమాదకరంగా ఉంది - కార్పొరేట్ పెన్షన్ ప్లాన్‌లు వాటి నిధుల స్థితిని మెరుగుపరచడం మరియు PBGC ప్రీమియంలు పెరిగినందున ఇది చాలా సంవత్సరాలుగా లోటును కలిగి ఉంది.
ద్రవ్యోల్బణం పెన్షన్ బాధ్యతలు మరియు ప్రయోజనాలను ఎలా ప్రభావితం చేస్తుంది?
ద్రవ్యోల్బణం డిఫైన్డ్ బెనిఫిట్ పెన్షన్‌లను రెండు విభిన్న మార్గాల్లో ప్రభావితం చేస్తుంది. క్రియాశీల ఉపాధి సమయంలో, జీతం ద్రవ్యోల్బణం బెనిఫిట్ ఫార్ములాలో ఉపయోగించిన అంచనా వేసిన చివరి సగటు జీతం పెరుగుతుంది, నేరుగా అంచనా వేసిన ప్రయోజన బాధ్యత (PBO) పెరుగుతుంది. 2% వార్షిక జీతం పెరుగుదల ఊహ మరియు 3% ఊహ దీర్ఘకాల ఉద్యోగులతో ప్లాన్ కోసం PBOని 10–15% పెంచవచ్చు. పదవీ విరమణ సమయంలో, చాలా ప్రైవేట్ రంగ U.S. పెన్షన్‌లు ఎటువంటి జీవన వ్యయ సర్దుబాటు (COLA) లేకుండా స్థిర నామమాత్రపు ప్రయోజనాలను చెల్లిస్తాయి, అంటే ద్రవ్యోల్బణం కాలక్రమేణా పెన్షన్ ఆదాయం యొక్క నిజమైన కొనుగోలు శక్తిని క్షీణింపజేస్తుంది - 2000లో $3,000/నెల పింఛను కొనుగోలు శక్తి సుమారుగా 800/20 డాలర్లు ఉంటే, $3 LA దరఖాస్తు చేసుకున్నారు. చాలా ప్రభుత్వ రంగ పెన్షన్‌లలో హామీ ఇవ్వబడిన COLAలు (సాధారణంగా సంవత్సరానికి 2–3%) లేదా CPIతో ముడిపడి ఉన్న ద్రవ్యోల్బణం-సూచిక COLAలు ఉంటాయి. ఈ COLA నిబంధనలు ప్రైవేట్ ఫిక్స్‌డ్-పేమెంట్ పెన్షన్‌లకు సంబంధించి పబ్లిక్ పెన్షన్‌ల వాస్తవ విలువను గణనీయంగా పెంచుతాయి మరియు పబ్లిక్ పెన్షన్ ఫండింగ్ సవాళ్లలో ప్రధాన డ్రైవర్‌గా ఉన్నాయి.
నివారించాల్సిన సాధారణ తప్పులు
▾
- !ప్రైవేట్ ప్లాన్ GAAP రిపోర్టింగ్ కోసం తగ్గింపు రేటుగా ఆస్తులపై ఆశించిన రాబడిని ఉపయోగించడం - GAAPకి అధిక-నాణ్యత కార్పొరేట్ బాండ్ రాబడి అవసరం, ఆశించిన ఆస్తి రాబడి కాదు.
- !ప్లాన్ ఫైనాన్షియల్ హెల్త్‌తో నిధుల నిష్పత్తిని గందరగోళానికి గురి చేయడం - మరింత సాంప్రదాయిక రేటును వర్తింపజేస్తే, ఆశాజనకమైన 8% తగ్గింపు రేటుపై ఆధారపడిన 100% నిధుల నిష్పత్తి గణనీయంగా తక్కువగా ఉంటుంది.
- !దీర్ఘకాలిక పెన్షన్ బాధ్యతలను అంచనా వేసేటప్పుడు మరణాల మెరుగుదలని విస్మరించడం - అభివృద్ధి ప్రమాణాలను క్రమపద్ధతిలో వర్తింపజేయడంలో వైఫల్యం, పాల్గొనేవారు అంచనా వేసిన చారిత్రక పట్టికల కంటే ఎక్కువ కాలం జీవిస్తున్నందున బాధ్యతను తక్కువగా అంచనా వేస్తుంది.
- !యాక్చురియల్ విలువను పరిధి కంటే ఖచ్చితమైన సంఖ్యగా పరిగణించడం - పెన్షన్ మదింపులు అంచనాలకు అత్యంత సున్నితంగా ఉంటాయి మరియు గణనీయమైన అంచనా అనిశ్చితిని కలిగి ఉంటాయి, ముఖ్యంగా క్రియాశీల ఉద్యోగి ప్రయోజనాల కోసం.
- !ఊహలను (మరణాల పట్టికలు, జీతం ప్రమాణాలు, పదవీ విరమణ రేట్లు) క్రమం తప్పకుండా నవీకరించడం లేదు - ఇకపై ప్లాన్ అనుభవం లేదా ఉద్భవిస్తున్న ట్రెండ్‌లను ప్రతిబింబించని కాలం చెల్లిన అంచనాలను ఉపయోగించడం వలన సరికాని విలువలు పెరుగుతాయి.
నిపుణుడి చిట్కా
పెన్షన్ యొక్క వాస్తవిక విలువ ఉపయోగించిన తగ్గింపు రేటుకు అత్యంత సున్నితంగా ఉంటుంది. తగ్గింపు రేటులో 1% తగ్గుదల సాధారణ ప్లాన్ కోసం 10-15% వరకు పెన్షన్ బాధ్యతలను పెంచుతుంది. వడ్డీ రేట్లు తగ్గినప్పుడు పెన్షన్ ఫండింగ్ స్థితి బాగా క్షీణించడం ఎందుకు ఈ వడ్డీ రేటు సున్నితత్వం.
మీకు తెలుసా?
U.S. రాష్ట్ర మరియు స్థానిక ప్రభుత్వ పెన్షన్ ప్లాన్‌ల యొక్క మొత్తం నిధులు లేని పెన్షన్ బాధ్యత 2023 నాటికి కొన్ని చర్యల ద్వారా $4–5 ట్రిలియన్‌లుగా అంచనా వేయబడింది - దాదాపు ప్రతి రాష్ట్ర ప్రభుత్వం వారి మొత్తం బడ్జెట్‌లో అదనపు సంవత్సరాన్ని రుణం తీసుకోవడానికి సమానం. ఇది ఇంకా పూర్తిగా నిధులు ఇవ్వని ప్రభుత్వ ఉద్యోగులకు చేసిన వాగ్దానాలను సూచిస్తుంది.
Regional Guides
▾
🇺🇸 US▾
🇬🇧 UK▾
🇪🇺 EU▾
సూచనలు
Read the full guide on how to use this calculator effectively
మరింత చదవండి →వారంవారీ గణిత చిట్కాలను పొందండి
ప్రతి వారం కాలిక్యులేటర్ చిట్కాలను పొందే 12,000+ చందాదారులతో చేరండి.