అద్దె దిగుబడి
అంటే ఏమిటి Rental Yield Calculator?
▾
అద్దె దిగుబడి అనేది అద్దె ఆస్తి ద్వారా ఉత్పత్తి చేయబడిన వార్షిక ఆదాయ రాబడి యొక్క కొలత, ఇది ఆస్తి విలువ లేదా కొనుగోలు ధరలో ఒక శాతంగా వ్యక్తీకరించబడుతుంది. ఇది స్టాక్‌పై డివిడెండ్ రాబడికి సమానమైన రియల్ ఎస్టేట్ - మీరు చెల్లించిన దానికి లేదా ఈరోజు ఆస్తి విలువకు సంబంధించి మీరు ఎంత ఆదాయాన్ని (ప్రశంసలతో సహా మొత్తం రాబడి కాదు) సంపాదిస్తారో ఇది మీకు తెలియజేస్తుంది. ఒకే మార్కెట్‌లో మరియు వివిధ నగరాలు మరియు దేశాలలో రియల్ ఎస్టేట్ పెట్టుబడి అవకాశాలను పోల్చడానికి అద్దె దిగుబడి అత్యంత విస్తృతంగా ఉపయోగించే మెట్రిక్‌లలో ఒకటి. అద్దె దిగుబడిలో రెండు ప్రధాన రకాలు ఉన్నాయి. స్థూల అద్దె దిగుబడి అనేది సరళమైన గణన: వార్షిక స్థూల అద్దె ఆస్తి విలువతో భాగించబడుతుంది, శాతంగా వ్యక్తీకరించబడింది. ఇది నిర్వహణ ఖర్చులను పూర్తిగా విస్మరిస్తుంది మరియు త్వరిత పోలిక మెట్రిక్‌గా పనిచేస్తుంది. నికర అద్దె దిగుబడి (క్యాప్ రేటుకు మరింత దగ్గరి సంబంధం) ఆస్తి విలువతో భాగించే ముందు వార్షిక అద్దె నుండి నిర్వహణ ఖర్చులను తీసివేస్తుంది, వాస్తవ ఆదాయ రాబడికి మరింత ఖచ్చితమైన చిత్రాన్ని ఇస్తుంది. అద్దె దిగుబడి భౌగోళికం, ఆస్తి రకం మరియు మార్కెట్ పరిస్థితులను బట్టి చాలా తేడా ఉంటుంది. అధిక-దిగుబడి మార్కెట్లు (తరచుగా చిన్న నగరాలు లేదా అభివృద్ధి చెందుతున్న మార్కెట్లు) బలమైన ఆదాయ రాబడిని అందిస్తాయి కానీ సాధారణంగా తక్కువ మూలధన విలువను అందిస్తాయి. తక్కువ-దిగుబడి ప్రధాన మార్కెట్లు (లండన్ మేఫెయిర్, మాన్‌హట్టన్, సెంట్రల్ సిడ్నీ) పెట్టుబడిదారుల విశ్వాసాన్ని మూలధన వృద్ధి మరియు ఆస్తి భద్రతపై ప్రతిబింబిస్తాయి - కొనుగోలుదారులు ఆశించిన ధర అంచనా మరియు లిక్విడిటీకి బదులుగా తక్కువ ప్రస్తుత ఆదాయాన్ని అంగీకరిస్తారు. నివాస పెట్టుబడిదారుల కోసం, అద్దె దిగుబడిని అనేక ఇతర అంశాలతో పాటుగా పరిగణించాలి: ఖాళీ రేట్లు, అద్దెదారు నాణ్యత, నిర్వహణ ఖర్చులు, పరపతి ప్రభావాలు (తనఖా రేటు vs. దిగుబడి మధ్యవర్తిత్వం) మరియు మూలధన వృద్ధి అవకాశాలు. 7% స్థూల దిగుబడితో కానీ 50% నిర్వహణ ఖర్చులతో కూడిన ఆస్తి 3.5% నికర దిగుబడిని మాత్రమే అందిస్తుంది - ఇది తనఖా రేటు కంటే తక్కువ, ప్రతికూల నగదు ప్రవాహాన్ని సృష్టిస్తుంది. స్థూల వర్సెస్ నికర దిగుబడి మరియు పరపతి ఈల్డ్‌ని క్యాష్-ఆన్-క్యాష్ రిటర్న్స్‌గా ఎలా మారుస్తుందో అర్థం చేసుకోవడం మంచి రియల్ ఎస్టేట్ పెట్టుబడికి అవసరం.
Calkulon makes complex calculations simple — built for students and everyday problem-solvers.
సూత్రం
▾
స్థూల అద్దె దిగుబడి = (వార్షిక అద్దె / ఆస్తి విలువ) × 100%
నికర అద్దె దిగుబడి = ((వార్షిక అద్దె - వార్షిక నిర్వహణ ఖర్చులు) / ఆస్తి విలువ) × 100%
వార్షిక అద్దె = నెలవారీ అద్దె × 12వేరియబుల్ వివరణ
▾
| చిహ్నం | పేరు | యూనిట్ | వివరణ |
|---|---|---|---|
| GRY | స్థూల అద్దె దిగుబడి | % | ఆస్తి విలువ శాతంగా వార్షిక స్థూల అద్దె; నిర్వహణ ఖర్చులను లెక్కించదు |
| NRY | నికర అద్దె దిగుబడి | % | ఆస్తి విలువలో వార్షిక నికర అద్దె (ఖర్చుల తర్వాత); క్యాప్ రేటును పోలి ఉంటుంది |
| AR | వార్షిక అద్దె | currency/year | అన్ని యూనిట్ల నుండి 12 నెలల్లో సేకరించిన (లేదా ఊహించిన) మొత్తం అద్దె ఆదాయం |
| OE | వార్షిక నిర్వహణ ఖర్చులు | currency/year | OE పరామితి అద్దె దిగుబడి గణనలో కీలకమైన పరిమాణాత్మక ఇన్‌పుట్‌ను సూచిస్తుంది, దాని ప్రామాణిక యూనిట్‌లో కొలుస్తారు మరియు గణిత సూత్రం ద్వారా కంప్యూటెడ్ ఫలితాన్ని నేరుగా ప్రభావితం చేస్తుంది |
| PV | ఆస్తి విలువ | currency | PV పరామితి అద్దె దిగుబడి గణనలో కీలకమైన పరిమాణాత్మక ఇన్‌పుట్‌ను సూచిస్తుంది, దాని ప్రామాణిక యూనిట్‌లో కొలుస్తారు మరియు గణిత సూత్రం ద్వారా కంప్యూటెడ్ ఫలితాన్ని నేరుగా ప్రభావితం చేస్తుంది |
ఎలా Rental Yield Calculator
▾
- 1ఆస్తి విలువను నిర్ణయించండి: కొనుగోలు ధరను కొనుగోలు విశ్లేషణ కోసం లేదా కొనసాగుతున్న పోర్ట్‌ఫోలియో సమీక్ష కోసం ప్రస్తుత మార్కెట్ విలువను ఉపయోగించండి.
- 2వార్షిక స్థూల అద్దెను లెక్కించండి: నెలవారీ అద్దెను (లేదా అన్ని యూనిట్ల అద్దెల మొత్తాన్ని) 12తో గుణించండి. ఖాళీగా లేని ఆస్తుల కోసం వాస్తవ స్థలంలో అద్దెలు లేదా మార్కెట్ అద్దెలను ఉపయోగించండి.
- 3స్థూల అద్దె దిగుబడిని గణించండి: వార్షిక అద్దెను ఆస్తి విలువతో భాగించండి మరియు శాతంగా వ్యక్తీకరించడానికి 100తో గుణించండి.
- 4నికర అద్దె దిగుబడి కోసం, అన్ని వార్షిక నిర్వహణ ఖర్చులను అంచనా వేయండి లేదా పొందండి: ఆస్తి పన్నులు, బీమా, నిర్వహణ రుసుములు, నిర్వహణ భత్యం మరియు నిల్వలు. నికర అద్దె ఆదాయాన్ని పొందడానికి వార్షిక అద్దె నుండి తీసివేయండి.
- 5నికర అద్దె ఆదాయాన్ని ఆస్తి విలువతో భాగించండి మరియు నికర అద్దె దిగుబడి కోసం 100తో గుణించండి. ఇది వాణిజ్య రియల్ ఎస్టేట్‌లో ఉపయోగించే క్యాప్ రేటుకు సమానం.
- 6పెట్టుబడి సానుకూల లేదా ప్రతికూల నగదు ప్రవాహాన్ని ఉత్పత్తి చేస్తుందో లేదో అంచనా వేయడానికి స్థానిక మార్కెట్ బెంచ్‌మార్క్‌లు మరియు మీ ఫైనాన్సింగ్ ఖర్చు (తనఖా రేటు)తో మీ లెక్కించిన దిగుబడిని సరిపోల్చండి.
పరిష్కరించిన ఉదాహరణలు
▾
వార్షిక అద్దె = $1,800 × 12 = $21,600. స్థూల దిగుబడి = $21,600 / $280,000 = 7.71%. నికర అద్దె = $21,600 - $9,600 = $12,000. నికర దిగుబడి = $12,000 / $280,000 = 4.29%. స్థూల మరియు నికర దిగుబడి (3.42%) మధ్య స్ప్రెడ్ 44% వ్యయ నిష్పత్తిని ప్రతిబింబిస్తుంది. తనఖా రేటు 6.5% అయితే, ఈ ఆస్తి పరపతి ప్రాతిపదికన ప్రతికూల నగదు ప్రవాహాన్ని సృష్టిస్తుంది - స్థూల దిగుబడి మాత్రమే అస్పష్టంగా ఉంటుంది.
వార్షిక అద్దె = $3,800 × 12 = $45,600. స్థూల దిగుబడి = $45,600 / $950,000 = 4.8%. నికర = ($45,600 - $18,000) / $950,000 = 2.9%. ప్రధాన పట్టణ మార్కెట్లకు ఇది ఒక సాధారణ ఫలితం - పెట్టుబడిదారులు బలమైన మూలధన ప్రశంసలను ఆశించి తక్కువ ప్రస్తుత ఆదాయాన్ని అంగీకరిస్తున్నారు. 2.9% నికర రాబడి చాలా తనఖా రేట్ల కంటే తక్కువగా ఉంది, అంటే ఈ పెట్టుబడికి ఈక్విటీ లేదా రాబడి కోసం ప్రశంసలపై ఆధారపడటం అవసరం.
నికర దిగుబడి = ($60,000 - $22,000) / $600,000 = $38,000 / $600,000 = 6.33%. ఈ ఆస్తి స్థానిక మార్కెట్ సగటు 5.5% కంటే 83 బేసిస్ పాయింట్లను ఇస్తుంది, ఇది తక్కువ ధర లేదా సగటు కంటే ఎక్కువ ప్రమాద కారకాలు (వాయిదా వేయబడిన నిర్వహణ, దిగువ మార్కెట్ అద్దెలు తగ్గుముఖం పట్టడం, అద్దెదారులను నిర్వహించడం కష్టం) అని సూచిస్తున్నాయి. ఇది కేవలం బేరం అని భావించే ముందు కారణాన్ని పరిశోధించండి.
ఖర్చుపై దిగుబడి (చారిత్రాత్మకం): ($1,200 × 12) / $200,000 = 7.2% నిజానికి, ఇప్పుడు ($1,600 × 12) / $200,000 = 9.6% ఎందుకంటే అద్దెలు పెరిగాయి. ప్రస్తుత మార్కెట్ విలువపై దిగుబడి: $19,200 / $320,000 = 6.0%. ఖర్చుపై దిగుబడి అసలు పెట్టుబడి ఎంత బాగా పని చేస్తుందో చూపిస్తుంది; మార్కెట్ విలువపై దిగుబడి ఈ రోజు కొనుగోలుదారు ఏమి పొందుతుందో చూపిస్తుంది. రెండు కొలమానాలు ఉపయోగకరంగా ఉంటాయి - స్ప్రెడ్ ప్రారంభ సముపార్జన విలువను ప్రతిబింబిస్తుంది.
సిటీ A స్థూల దిగుబడి కంటే రెట్టింపు కంటే ఎక్కువ అందిస్తుంది, ఇది బలవంతంగా కనిపించవచ్చు. ఏదేమైనా, అభివృద్ధి చెందుతున్న మార్కెట్లు సాధారణంగా అధిక రాజకీయ ప్రమాదం, కరెన్సీ ప్రమాదం, తక్కువ ద్రవ్యత మరియు భూస్వాములకు తక్కువ విశ్వసనీయ చట్టపరమైన రక్షణలను కలిగి ఉంటాయి. సిటీ B యొక్క 4.5% దిగుబడి తక్కువ ప్రమాదం మరియు మెరుగైన మూలధన సంరక్షణను ప్రతిబింబిస్తుంది. దిగుబడి భేదం పాక్షికంగా రిస్క్ ప్రీమియం - పెట్టుబడిదారులు అదనపు 5.5% దిగుబడి అభివృద్ధి చెందుతున్న మార్కెట్ పెట్టుబడి యొక్క అదనపు నష్టాలకు తగిన విధంగా భర్తీ చేస్తుందో లేదో నిర్ధారించాలి.
నిజ జీవిత అనువర్తనాలు
▾
ప్రామాణికమైన ఆదాయ రాబడి ప్రాతిపదికన మార్కెట్‌లలో పెట్టుబడి లక్షణాలను పోల్చడం, వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో అద్దె దిగుబడి కోసం ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తుంది, ఇక్కడ ఖచ్చితమైన అద్దె దిగుబడి గణనలు సమాచారంతో కూడిన నిర్ణయం తీసుకోవడం, వ్యూహాత్మక ప్రణాళిక మరియు పనితీరు అనుకూలీకరణకు నేరుగా మద్దతు ఇస్తాయి.
ఒక ఆస్తి ఫైనాన్సింగ్ ఖర్చులకు సంబంధించి సానుకూల నగదు ప్రవాహాన్ని ఉత్పత్తి చేస్తుందో లేదో నిర్ణయించడం, వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో అద్దె దిగుబడి క్యాల్క్ కోసం ఒక ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తుంది, ఇక్కడ ఖచ్చితమైన అద్దె దిగుబడి లెక్కలు సమాచారంతో కూడిన నిర్ణయం తీసుకోవడం, వ్యూహాత్మక ప్రణాళిక మరియు పనితీరు ఆప్టిమైజేషన్‌కు నేరుగా మద్దతు ఇస్తాయి.
అద్దె ధరలను నిర్ణయించడం: అవసరమైన కనీస అద్దెను నిర్ణయించడానికి లక్ష్య దిగుబడి నుండి వెనుకకు పని చేయడం, వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో అద్దె దిగుబడి గణన కోసం ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తుంది, ఇక్కడ ఖచ్చితమైన అద్దె దిగుబడి గణనలు సమాచారంతో కూడిన నిర్ణయం తీసుకోవడం, వ్యూహాత్మక ప్రణాళిక మరియు పనితీరు అనుకూలీకరణకు నేరుగా మద్దతు ఇస్తాయి.
పోర్ట్‌ఫోలియో బెంచ్‌మార్కింగ్: కాలక్రమేణా అద్దెలు పెరిగే కొద్దీ దిగుబడి మెరుగుదలని ట్రాక్ చేయడం, వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో అద్దె దిగుబడి క్యాల్క్ కోసం ఒక ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తుంది, ఇక్కడ ఖచ్చితమైన అద్దె దిగుబడి గణనలు సమాచార నిర్ణయం తీసుకోవడం, వ్యూహాత్మక ప్రణాళిక మరియు పనితీరు ఆప్టిమైజేషన్‌కు నేరుగా మద్దతు ఇస్తాయి.
త్వరిత మార్కెట్ స్క్రీనింగ్: లోతైన విశ్లేషణకు ముందు దిగుబడి పరిధి ద్వారా మార్కెట్‌లను ఫిల్టర్ చేయడం, వృత్తిపరమైన మరియు విశ్లేషణాత్మక సందర్భాలలో అద్దె దిగుబడి కోసం ముఖ్యమైన అప్లికేషన్ ప్రాంతాన్ని సూచిస్తుంది, ఇక్కడ ఖచ్చితమైన అద్దె దిగుబడి గణనలు సమాచారంతో కూడిన నిర్ణయం తీసుకోవడం, వ్యూహాత్మక ప్రణాళిక మరియు పనితీరు ఆప్టిమైజేషన్‌కు నేరుగా మద్దతు ఇస్తాయి.
ప్రత్యేక సందర్భాలు
▾
స్వల్పకాలిక అద్దెలు (STR): Airbnb-శైలి అద్దెలు 2–3× స్థూల దిగుబడిని సాధించగలవు
స్వల్పకాలిక అద్దెలు (STR): Airbnb-శైలి అద్దెలు దీర్ఘకాలిక అద్దెల యొక్క స్థూల దిగుబడిని 2-3x సాధించగలవు, అయితే గణనీయంగా అధిక నిర్వహణ ఖర్చులు (క్లీనింగ్, ఫర్నిషింగ్, మేనేజ్‌మెంట్ ప్లాట్‌ఫారమ్ రుసుము 20-30%) అవసరమవుతాయి, కాబట్టి నికర దిగుబడి గణనీయంగా మెరుగ్గా ఉండకపోవచ్చు. ఫలితాలను ఇస్తాయి. ఈ అంచు సందర్భంలో ఉన్న అన్ని అంశాలకు ప్రామాణిక సూత్రం పూర్తిగా కారణం కాకపోవచ్చు మరియు అనుబంధ విశ్లేషణ లేదా నిపుణుల సంప్రదింపులు హామీ ఇవ్వబడవచ్చు. వృత్తిపరమైన ఉత్తమ అభ్యాసం అనేది అంచనాలను డాక్యుమెంట్ చేయడం, సున్నితత్వ విశ్లేషణలను అమలు చేయడం మరియు అద్దె దిగుబడి గణనలు ప్రామాణికం కాని భూభాగంలోకి వచ్చినప్పుడు ప్రత్యామ్నాయ పద్ధతులతో క్రాస్-రిఫరెన్సింగ్ ఫలితాలను కలిగి ఉంటుంది.
NNN లీజులతో వాణిజ్య లక్షణాలు: అద్దెదారులు చాలా ఖర్చులు చెల్లిస్తారు, కాబట్టి స్థూల మరియు నికర దిగుబడులు దగ్గరగా ఉంటాయి.
NNN ఆస్తిపై 6% స్థూల రాబడి 5.5% నికరగా ఉండవచ్చు, అయితే నివాస ప్రాపర్టీపై 6% స్థూల దిగుబడి కేవలం 3.5% నికరగా ఉండవచ్చు.. అద్దె దిగుబడి కాల్‌లో, అద్దె దిగుబడి ఫలితాలను వివరించేటప్పుడు ఈ దృష్టాంతంలో అదనపు జాగ్రత్త అవసరం. ఈ అంచు సందర్భంలో ఉన్న అన్ని అంశాలకు ప్రామాణిక సూత్రం పూర్తిగా కారణం కాకపోవచ్చు మరియు అనుబంధ విశ్లేషణ లేదా నిపుణుల సంప్రదింపులు హామీ ఇవ్వబడవచ్చు. వృత్తిపరమైన ఉత్తమ అభ్యాసం అనేది అంచనాలను డాక్యుమెంట్ చేయడం, సున్నితత్వ విశ్లేషణలను అమలు చేయడం మరియు అద్దె దిగుబడి గణనలు ప్రామాణికం కాని భూభాగంలోకి వచ్చినప్పుడు ప్రత్యామ్నాయ పద్ధతులతో క్రాస్-రిఫరెన్సింగ్ ఫలితాలను కలిగి ఉంటుంది.
దిగువ-మార్కెట్ అద్దెలతో ఉన్న ప్రాపర్టీలు: ప్రస్తుత దిగుబడి ప్రస్తుత అద్దెలను ప్రతిబింబిస్తుంది, మార్కెట్ సంభావ్యతను కాదు.
పైకి అర్థం చేసుకోవడానికి మార్కెట్ అద్దెల వద్ద దిగుబడిని లెక్కించండి - కానీ పరివర్తన ఖర్చులను (అద్దెదారు టర్నోవర్, సంభావ్య అద్దె నియంత్రణ పరిమితులు) మోడల్ చేయండి.. అద్దె దిగుబడి క్యాల్క్‌లో, అద్దె దిగుబడి ఫలితాలను వివరించేటప్పుడు ఈ దృష్టాంతంలో అదనపు జాగ్రత్త అవసరం. ఈ అంచు సందర్భంలో ఉన్న అన్ని అంశాలకు ప్రామాణిక సూత్రం పూర్తిగా కారణం కాకపోవచ్చు మరియు అనుబంధ విశ్లేషణ లేదా నిపుణుల సంప్రదింపులు హామీ ఇవ్వబడవచ్చు. వృత్తిపరమైన ఉత్తమ అభ్యాసం అనేది అంచనాలను డాక్యుమెంట్ చేయడం, సున్నితత్వ విశ్లేషణలను అమలు చేయడం మరియు అద్దె దిగుబడి గణనలు ప్రామాణికం కాని భూభాగంలోకి వచ్చినప్పుడు ప్రత్యామ్నాయ పద్ధతులతో క్రాస్-రిఫరెన్సింగ్ ఫలితాలను కలిగి ఉంటుంది.
నగరం/మార్కెట్ రకం ద్వారా సాధారణ స్థూల అద్దె దిగుబడి
▾
| మార్కెట్ | సాధారణ స్థూల దిగుబడి | ముఖ్య లక్షణం |
|---|---|---|
| మాన్హాటన్, NYC | 2.5–4% | అల్ట్రా-ప్రైమ్; ప్రశంసలతో నడిచే |
| లండన్ (జోన్ 1–2) | 2.5–4% | గ్లోబల్ సేఫ్ హెవెన్; తక్కువ దిగుబడి |
| సిడ్నీ CBD | 3–5% | బలమైన మూలధన వృద్ధి చరిత్ర |
| చికాగో / డల్లాస్ | 5–7% | ఆదాయ ఆధారిత ద్వితీయ మార్కెట్లు |
| డెట్రాయిట్ / క్లీవ్‌ల్యాండ్ | 8–14% | అధిక దిగుబడి; అధిక రిస్క్ మార్కెట్లు |
| ఎమర్జింగ్ మార్కెట్లు (LatAm/SEA) | 6–12% | కరెన్సీ/రాజకీయ ప్రమాదంతో అధిక దిగుబడి |
| US సన్‌బెల్ట్ (అట్లాంటా, ఫీనిక్స్) | 5–8% | దిగుబడి యొక్క వృద్ధి మార్కెట్ బ్యాలెన్స్ + ప్రశంసలు |
తరచుగా అడిగే ప్రశ్నలు
▾
మంచి అద్దె దిగుబడి ఏమిటి?
'మంచి' అద్దె దిగుబడి మార్కెట్ పరిస్థితులు, పెట్టుబడిదారుల లక్ష్యాలు మరియు ఫైనాన్సింగ్ ఖర్చులపై ఆధారపడి ఉంటుంది. అభివృద్ధి చెందిన మార్కెట్ ప్రైమ్ లొకేషన్‌లలో, బలమైన క్యాపిటల్ అప్రిసియేషన్ ఆశించినట్లయితే 3–5% స్థూల దిగుబడులు ఆమోదయోగ్యంగా ఉండవచ్చు. సెకండరీ మార్కెట్‌లలో లేదా బై-టు-లెట్ ఫోకస్డ్ స్ట్రాటజీలలో, పెట్టుబడిదారులు సాధారణంగా 6–8% స్థూల దిగుబడులను లేదా 4–6% నికర దిగుబడులను లక్ష్యంగా చేసుకుంటారు. నికర దిగుబడి ఫైనాన్సింగ్ ఖర్చు కంటే ఎక్కువగా ఉందా అనేది కీలకమైన పరీక్ష - తనఖా రేట్లు 6% మరియు మీ నికర రాబడి 4% అయితే, మీకు ప్రతికూల నగదు ప్రవాహ పరపతి ఉంటుంది.
అద్దె దిగుబడి మరియు క్యాప్ రేటు మధ్య తేడా ఏమిటి?
అద్దె దిగుబడి మరియు క్యాప్ రేటు దగ్గరి సంబంధం కలిగి ఉంటాయి కానీ సూక్ష్మమైన వ్యత్యాసాన్ని కలిగి ఉంటాయి. నికర అద్దె దిగుబడి = నికర వార్షిక అద్దె / ఆస్తి విలువ — ఇది సాధారణంగా షెడ్యూల్ చేయబడిన అద్దె మైనస్ ఖర్చులను ఉపయోగిస్తుంది, ఖాళీని లెక్కించాల్సిన అవసరం లేదు. క్యాప్ రేటు = NOI / ఆస్తి విలువ — ఇక్కడ NOI స్పష్టంగా ఖాళీ భత్యం మరియు అన్ని ప్రామాణిక నిర్వహణ ఖర్చులను కలిగి ఉంటుంది. ఆచరణలో, బాగా గణించబడిన నికర అద్దె దిగుబడి క్యాప్ రేటుకు సమానం. స్థూల అద్దె దిగుబడి సరళమైన, ప్రీ-ఎక్స్‌పెన్స్ మెట్రిక్ కాప్ రేట్‌కి సమానం కాదు.
పరపతి (తనఖా) అద్దె దిగుబడిని ఎలా ప్రభావితం చేస్తుంది?
తనఖా స్థూల అద్దె దిగుబడిని మీ ఈక్విటీ పెట్టుబడిపై క్యాష్ ఆన్ క్యాష్ రిటర్న్‌గా మారుస్తుంది. మీరు $60,000 డౌన్ పేమెంట్‌తో $300,000 ఆస్తిని మరియు 6% వద్ద $240,000 తనఖాని కొనుగోలు చేస్తే, మీ వార్షిక వడ్డీ సుమారు $14,400. నికర నిర్వహణ ఆదాయం $18,000 అయితే, మీ క్యాష్-ఆన్-క్యాష్ రిటర్న్ = ($18,000 - $14,400) / $60,000 = 6.0% ఈక్విటీపై — ప్రాపర్టీ విలువపై 6% నికర రాబడి కంటే ఎక్కువ ఎందుకంటే దిగుబడి తనఖా రేటును మించినప్పుడు సానుకూల పరపతి రాబడిని పెంచుతుంది.
దిగుబడిని లెక్కించడానికి నేను కొనుగోలు ధర లేదా ప్రస్తుత విలువను ఉపయోగించాలా?
ఇది ప్రయోజనం మీద ఆధారపడి ఉంటుంది. మీ మూలధన వ్యయం (ఖర్చుపై దిగుబడి)కి సంబంధించి మీ పెట్టుబడి ఎలా పని చేస్తుందో అంచనా వేయడానికి కొనుగోలు ధరను ఉపయోగించండి. మీ హోల్డింగ్‌ను ప్రత్యామ్నాయ పెట్టుబడులతో పోల్చడానికి మరియు విక్రయించాలా లేదా ఉంచాలా అని అంచనా వేయడానికి ప్రస్తుత మార్కెట్ విలువను ఉపయోగించండి - పెట్టుబడిలో ఉండటానికి అవకాశ ఖర్చు ప్రస్తుత విలువపై రాబడి. యాక్టివ్ పోర్ట్‌ఫోలియో మేనేజర్‌లు రెండు మెట్రిక్‌లను ట్రాక్ చేస్తారు: మూలధన లాభం పొందుపరచబడి, ఆదాయం అద్భుతంగా ఉంటే, చాలా ఎక్కువ దిగుబడి-పై-ఖర్చుతో కానీ తక్కువ దిగుబడిపై-విలువ ఉన్న ఆస్తి బలమైన హోల్డ్‌గా ఉండవచ్చు.
ఖాళీ మరియు చెడ్డ అప్పు అద్దె దిగుబడిని ఎలా ప్రభావితం చేస్తాయి?
ఖాళీ మరియు చెడ్డ రుణం మీ ప్రభావవంతమైన వార్షిక అద్దెను సైద్ధాంతిక స్థూల అద్దె కంటే తక్కువగా తగ్గిస్తుంది, మీ వాస్తవ దిగుబడిని తగ్గిస్తుంది. మీరు 7% స్థూల దిగుబడిని లక్ష్యంగా చేసుకుంటే, 8% ఖాళీ మరియు 2% చెడ్డ రుణం ఉంటే, మీ ప్రభావవంతమైన స్థూల దిగుబడి దాదాపు 6.3%కి పడిపోతుంది. ఖర్చుల తర్వాత నికర దిగుబడి మరింత తగ్గుతుంది. ఆశించిన రాబడి యొక్క ఖచ్చితమైన చిత్రాన్ని పొందడానికి పూర్తి ఆక్యుపెన్సీని ఊహించడం కంటే ఎల్లప్పుడూ వాస్తవిక ఖాళీ మరియు చెడ్డ రుణ అంచనాలతో (స్థానిక మార్కెట్ సగటులను ఉపయోగించండి) పూచీకత్తు చేయండి.
ఆస్తి నిర్వహణ నికర దిగుబడిని ఎలా ప్రభావితం చేస్తుంది?
వృత్తిపరమైన ఆస్తి నిర్వహణ రుసుములు సాధారణంగా స్థూల అద్దెలో 8–12% అమలు చేస్తాయి, ఇది నేరుగా అదే మొత్తంలో నికర దిగుబడిని తగ్గిస్తుంది. 7% స్థూల దిగుబడి ఉన్న ఆస్తిపై, 10% నిర్వహణ రుసుము నికర దిగుబడిని దాదాపు 0.7 శాతం పాయింట్లు తగ్గిస్తుంది. చాలా మంది పెట్టుబడిదారులు దిగుబడిని కాపాడుకోవడానికి స్వీయ-నిర్వహణను నిర్వహిస్తారు, అయితే దీనికి గణనీయమైన సమయం పెట్టుబడి మరియు నైపుణ్యం అవసరం. మీరు స్వీయ-నిర్వహణకు ప్లాన్ చేసినప్పటికీ మీ అండర్‌రైటింగ్‌లో ఎల్లప్పుడూ మార్కెట్-రేటు నిర్వహణ రుసుమును చేర్చండి - ఇది నిజమైన ఆర్థిక వ్యయాన్ని వెల్లడిస్తుంది మరియు మీరు నిర్వహణను నియమించుకోవాల్సిన అవసరం ఉన్నట్లయితే పెట్టుబడి ఇప్పటికీ పని చేస్తుందని నిర్ధారిస్తుంది.
ఆస్తి విలువను అంచనా వేయడానికి నేను అద్దె రాబడిని ఎలా ఉపయోగించగలను?
మీరు విలువను అంచనా వేయడానికి దిగుబడి సూత్రాన్ని మార్చవచ్చు: ఆస్తి విలువ = వార్షిక అద్దె / అవసరమైన దిగుబడి. మార్కెట్‌లో పోల్చదగిన ఆస్తులు 5% నికర దిగుబడితో మరియు మీ ఆస్తి వార్షిక నికర అద్దెలో $25,000 ఉత్పత్తి చేస్తే, అంచనా విలువ = $25,000 / 0.05 = $500,000. ఇది తప్పనిసరిగా వాణిజ్య రియల్ ఎస్టేట్‌లో ఉపయోగించే క్యాప్ రేట్ వాల్యుయేషన్ పద్ధతి వలె ఉంటుంది. మార్కెట్ దిగుబడి అంచనాలను బట్టి కొనుగోలుదారు చెల్లించాల్సిన మొత్తాన్ని తిరిగి లెక్కించడానికి ఇది శీఘ్ర మార్గం.
పెరుగుతున్న వడ్డీ రేట్లు అద్దె దిగుబడి అవసరాలను ఎలా ప్రభావితం చేస్తాయి?
పెరుగుతున్న వడ్డీ రేట్లు తనఖా ఫైనాన్సింగ్ ఖర్చును పెంచుతాయి, సానుకూల నగదు ప్రవాహాన్ని ఉత్పత్తి చేయడానికి పెట్టుబడి ఆస్తికి అవసరమైన దిగుబడిని పెంచుతాయి. ప్రమాద రహిత రేటు (ప్రభుత్వ బాండ్లు) 2% నుండి 5%కి పెరిగినప్పుడు, పెట్టుబడిదారులకు అధిక రుణ వ్యయం మరియు మూలధనం యొక్క అధిక అవకాశ వ్యయాన్ని భర్తీ చేయడానికి అధిక ఆస్తి దిగుబడి అవసరం. ఇందువల్లనే వడ్డీ రేట్లు పెరిగేకొద్దీ ఆస్తి విలువలు తగ్గుతాయి - ఇతర చోట్ల లభించే అధిక రేట్లతో పోటీగా ఉండటానికి దిగుబడులు తప్పనిసరిగా పెరగాలి (ధరలు తగ్గుతాయి).
నివారించాల్సిన సాధారణ తప్పులు
▾
- !నికర దిగుబడి వలె స్థూల దిగుబడిని ఉపయోగించడం - నివాస ప్రాపర్టీలలో ~40-50% వ్యయ నిష్పత్తి ఈ విభిన్న సంఖ్యలను చేస్తుంది.
- !వార్షిక అద్దెను గణిస్తున్నప్పుడు ఖాళీని విస్మరించడం - 12 నెలల 100% అద్దెను ఉపయోగించి అధిక రాబడిని పొందుతుంది.
- !నిర్వహణ ఖర్చులలో మూలధన వ్యయాలను (పైకప్పు, HVAC) లెక్కించడం లేదు - ఇవి నిజమైన నికర దిగుబడిని తగ్గించే నిజమైన ఖర్చులు.
- !కరెన్సీ రిస్క్, అద్దె ఆదాయంపై పన్ను ట్రీట్‌మెంట్ లేదా భూస్వాములకు చట్టపరమైన రక్షణ కోసం సర్దుబాటు చేయకుండా దేశాలలో దిగుబడులను పోల్చడం.
నిపుణుడి చిట్కా
దిగుబడి స్ప్రెడ్‌ను ఎల్లప్పుడూ లెక్కించండి: నికర అద్దె దిగుబడి మీ తనఖా వడ్డీ రేటును మైనస్ చేయండి. సానుకూల వ్యాప్తి అంటే ఆస్తి మీ రుణ ఖర్చుల కంటే ఎక్కువ ఆదాయాన్ని సృష్టిస్తుంది - సానుకూల నగదు ప్రవాహ పరపతి. ప్రతికూల స్ప్రెడ్ అంటే మీరు వ్యక్తిగత ఆదాయం నుండి కొరతకు నిధులు సమకూరుస్తున్నారు లేదా మీకు బెయిల్ ఇవ్వడానికి ప్రశంసలు ఆశిస్తున్నారు. మీరు కొనడానికి ముందు మీరు ఏ పరిస్థితిలో ఉన్నారో తెలుసుకోండి.
మీకు తెలుసా?
కొన్ని జపనీస్ నగరాల్లో, చిన్న రెసిడెన్షియల్ ప్రాపర్టీలను 8-12% స్థూల అద్దె దిగుబడితో కొనుగోలు చేయవచ్చు - అభివృద్ధి చెందిన ప్రపంచంలో అత్యధికం - ఎందుకంటే జపాన్ జనాభా తగ్గుతోంది మరియు ద్వితీయ నగరాల్లో ఆస్తి విలువలు చదునుగా లేదా పడిపోతున్నాయి. అధిక దిగుబడి మూలధన విలువ లేకపోవడాన్ని భర్తీ చేస్తుంది. అధిక దిగుబడి తరచుగా నిర్మాణాత్మక నష్టాలతో వస్తుందని ఇది రిమైండర్.
Regional Guides
▾
🇺🇸 US▾
🇬🇧 UK▾
🇪🇺 EU▾
సూచనలు
Read the full guide on how to use this calculator effectively
మరింత చదవండి →వారంవారీ గణిత చిట్కాలను పొందండి
ప్రతి వారం కాలిక్యులేటర్ చిట్కాలను పొందే 12,000+ చందాదారులతో చేరండి.