CDI Return Calculator
Là gì Brazil CDI Return Calculator?
▾
CDI (Certificado de Depósito Interbancário) là lãi suất tiền gửi liên ngân hàng chính của Brazil, được các ngân hàng sử dụng để cho nhau vay tiền qua đêm. Nó theo dõi chặt chẽ tỷ giá SELIC (lãi suất chính sách qua đêm của ngân hàng trung ương Brazil) và đóng vai trò là chuẩn mực cho hầu hết các khoản đầu tư thu nhập cố định ở Brazil. Hầu hết các sản phẩm thu nhập cố định của Brazil - CDB (Chứng nhận tiền gửi ngân hàng), LCI (Ghi chú tín dụng bất động sản), LCA (Ghi chú tín dụng kinh doanh nông nghiệp), LCI và RDB - được trích dẫn dưới dạng phần trăm của CDI thay vì lãi suất cố định. Ví dụ: CDB ở mức 100% CDI sẽ mang lại tỷ lệ CDI xấp xỉ; CDB ở mức 120% CDI mang lại lợi nhuận cao hơn CDI 20%. CDI trước đây luôn ở mức cao ở Brazil — vào giữa năm 2024, tỷ lệ này là khoảng 10,4% hàng năm — phản ánh môi trường lãi suất có cấu trúc cao hơn của Brazil so với các nền kinh tế phát triển. Thuế thu nhập đối với lợi tức thu nhập cố định ở Brazil sử dụng bảng hồi quy: 22,5% đối với lợi nhuận từ các khoản đầu tư được giữ trong tối đa 180 ngày, 20% từ 181 đến 360 ngày, 17,5% từ 361 đến 720 ngày và 15% đối với lợi nhuận được giữ trong hơn 720 ngày. IOF (Imposto sobre Operações Financeiras) — thuế giao dịch tài chính — áp dụng cho việc rút tiền sớm trong vòng 30 ngày đầu tiên với tỷ lệ giảm từ 96% vào ngày 1 xuống 0% kể từ ngày 30. Các khoản đầu tư LCI và LCA được miễn thuế thu nhập đối với các nhà đầu tư cá nhân, khiến chúng đặc biệt hấp dẫn với tỷ lệ phần trăm CDI tương đương hoặc thấp hơn. CDB là chuẩn mực chịu thuế tiêu chuẩn; LCI/LCA ở mức 80% CDI có thể tương đương về mặt tài chính với CDB ở mức 97% CDI sau khi xem xét miễn thuế.
Calkulon makes complex calculations simple — built for students and everyday problem-solvers.
Công thức
▾
Lợi nhuận gộp = Tiền gốc × Tỷ lệ CDI × (Tỷ lệ phần trăm CDI / 100) × Ngày / 360; Lợi nhuận ròng (chịu thuế) = Lợi nhuận gộp × (1 - Tỷ lệ IR); Tỷ lệ có thể so sánh hiệu quả: Tỷ lệ LCI/LCA × 100% = Thuế suất CDB × (1 - Tỷ lệ IR); Tỷ lệ CDI so với SELIC ≈ 99,8-100%Chú giải biến
▾
| Ký hiệu | Tên | Đơn vị | Mô tả |
|---|---|---|---|
| principal | Số tiền đầu tư | — | Số tiền đầu tư vào sản phẩm thu nhập cố định, là thông số chính trong phép tính calc lợi nhuận cdi của Brazil ảnh hưởng trực tiếp đến kết quả tính toán cuối cùng |
| cdiRate | CDI hàng năm hiện tại | — | Tỷ lệ CDI hàng năm hiện tại (xấp xỉ bằng SELIC), đây là thông số chính trong phép tính calc trả về cdi của Brazil ảnh hưởng trực tiếp đến kết quả tính toán cuối cùng |
| cdiPercent | Phần trăm CDI | — | Tỷ lệ phần trăm CDI của khoản đầu tư (ví dụ: 100%, 110%, 88%) |
| holdingDays | Số ngày | — | Số ngày khoản đầu tư được giữ - xác định mức tỷ lệ IR |
| irRate | Thuế suất thuế thu nhập: | — | Thuế suất thuế thu nhập: 22,5% (180d), 20% (181-360d), 17,5% (361-720d), 15% (>720d) |
Cách Brazil CDI Return Calculator
▾
- 1Xác định sản phẩm đầu tư: CDB (chịu thuế), LCI (được miễn) hoặc LCA (được miễn) và tỷ lệ phần trăm CDI được cung cấp.
- 2Kiểm tra tỷ lệ CDI hiện tại được CETIP/B3 công bố hàng ngày.
- 3Tính lợi nhuận gộp: tiền gốc × tỷ lệ CDI × tỷ lệ phần trăm của CDI × thời gian nắm giữ tính bằng ngày / 360.
- 4Đối với các sản phẩm chịu thuế (CDB), hãy áp dụng tỷ lệ IR hiện hành dựa trên thời gian nắm giữ (22,5%, 20%, 17,5% hoặc 15%).
- 5Đối với LCI/LCA, toàn bộ lợi nhuận gộp được giữ lại mà không phải đóng thuế thu nhập.
- 6Kiểm tra IOF khi rút tiền trong vòng 30 ngày đầu tiên — tránh rút sớm các khoản đầu tư có thu nhập cố định.
- 7So sánh LCI/LCA với CDB bằng cách sử dụng công thức lợi suất tương đương để xác định xem LCI/LCA nào mang lại lợi nhuận sau thuế tốt hơn.
Ví dụ có lời giải
▾
Giữ 361-720 ngày = tỷ lệ IR 17,5%; IR bị ngân hàng giữ lại tại nguồn
50.000 đô la R × 10,4% = tổng cộng 5.200 đô la R. IR ở mức 17,5% = R$910. Ròng = R$5.200 - R$910 = R$4.290. Lợi suất ròng = 8,58%.
LCI được miễn IR; 88% CDI miễn thuế = tốt hơn 100% CDI sau thuế 17,5%
LCI: 50 nghìn đô la R × 10,4% × 88% = 4.576 đô la R ròng (không có thuế). CDB 100% ròng: R$4,290. LCI thắng R$286.
IOF cộng với IR khi rút lại ngắn hạn khiến việc thoát sớm rất tốn kém
IOF = R$100 × 50% = R$50. Sau IOF: tăng R$50. IR 22,5% trên 50 R$ = 11,25 R$. Ròng = R$50 - R$11,25 = R$38,75.
Bất kỳ LCI nào trên 85% CDI đều đánh bại CDB ở mức 100% CDI được giữ trong hơn 2 năm
CDB ròng = 100% × (1-15%) = 85% CDI tương đương. LCI ở mức 85% CDI = cùng một mạng lưới. LCI ở mức 87% CDI = tốt hơn.
Ứng dụng thực tế
▾
Một nhà đầu tư so sánh CDB ở mức 105% CDI với LCI ở mức 90% CDI để xác định xem khoản nào mang lại lợi nhuận sau thuế tốt hơn trong thời hạn 12 tháng.. Ứng dụng này thường được sử dụng bởi các chuyên gia cần phân tích định lượng chính xác để hỗ trợ việc ra quyết định, lập ngân sách và lập kế hoạch chiến lược trong các lĩnh vực tương ứng của họ
Một cố vấn tài chính giải thích cho khách hàng lý do tại sao LCI/LCA phải luôn được xem xét trước CDB khi các tỷ giá có thể so sánh được.. Những người hoạt động trong ngành dựa vào tính toán này để đánh giá hiệu quả hoạt động, so sánh các lựa chọn thay thế và đảm bảo tuân thủ các tiêu chuẩn đã thiết lập và yêu cầu quy định
Một người về hưu tính toán thu nhập hàng tháng từ 500.000 đô la R được đầu tư ở mức 100% CDI sau thuế thu nhập để lên kế hoạch chi tiêu sinh hoạt.. Các nhà nghiên cứu học thuật và sinh viên sử dụng phép tính này để xác thực các mô hình lý thuyết, hoàn thành bài tập môn học và phát triển sự hiểu biết sâu sắc hơn về các nguyên tắc toán học cơ bản
Một sinh viên đại học quyết định giữa CDB thanh khoản hàng ngày (85% CDI) và CDB 6 tháng (105% CDI) cho quỹ khẩn cấp.. Các nhà phân tích và lập kế hoạch tài chính kết hợp tính toán này vào quy trình làm việc của họ để đưa ra dự báo chính xác, đánh giá các kịch bản rủi ro và đưa ra khuyến nghị dựa trên dữ liệu cho các bên liên quan
Một kế toán viên tính toán khoản khấu trừ IR đối với các khoản hoàn lại CDB hàng năm của khách hàng cho tờ khai IRPF.. Ứng dụng này thường được sử dụng bởi các chuyên gia cần phân tích định lượng chính xác để hỗ trợ việc ra quyết định, lập ngân sách và lập kế hoạch chiến lược trong các lĩnh vực tương ứng của họ
Trường hợp đặc biệt
▾
CDB có tính thanh khoản (Liquidez Diária)
{'title': 'CDB with Liquidity (Liquidez Diária)', 'body': 'Một số CDB cung cấp tính thanh khoản hàng ngày (resgate diário), cho phép mua lại bất kỳ lúc nào. Tuy nhiên, những CDB này thường cung cấp tỷ lệ phần trăm CDI thấp hơn (80-95%) so với CDB bị khóa (95-115%). Sự đánh đổi giữa tính thanh khoản và lãi suất cao hơn là một quyết định đầu tư quan trọng, đặc biệt là đối với việc phân bổ quỹ khẩn cấp.'} Khi gặp kịch bản này trong tính toán calc lợi nhuận cdi của Brazil, người dùng nên xác minh rằng giá trị đầu vào của họ nằm trong phạm vi dự kiến để công thức tạo ra kết quả có ý nghĩa. Đầu vào ngoài phạm vi có thể dẫn đến đầu ra có giá trị về mặt toán học nhưng thực tế vô nghĩa và không phản ánh các điều kiện trong thế giới thực.
Tesouro Direto vs CDB
{'title': 'Tesouro Direto vs CDB', 'body': 'Tesouro Direto là nền tảng trái phiếu chính phủ Brazil dành cho các nhà đầu tư bán lẻ. Trái phiếu Tesouro SELIC hoạt động tương tự CDB ở mức 100% SELIC/CDI nhưng được chính phủ liên bang phát hành (rủi ro tín dụng bằng không). Tesouro Direto tuân theo bảng hồi quy IR giống như CDB nhưng không có giới hạn FGC — nó được chính phủ hỗ trợ.'}
Đầu tư tiền tố (cố định trước)
{'title': 'Đầu tư tiền tố (cố định trước)', 'nội dung': 'Thay vì các khoản đầu tư được liên kết với CDI (sau cố định), nhà đầu tư có thể chọn các công cụ cố định trước trong đó lợi nhuận hàng năm được khóa tại thời điểm mua. CDB cố định trước bảo vệ khỏi việc cắt giảm lãi suất CDI nhưng hoạt động kém hơn nếu CDI tăng. Quyết định giữa lãi suất cố định sau và lãi suất cố định trước tùy thuộc vào kỳ vọng về lãi suất.'}
Lập chỉ mục cho IPCA
{'title': 'Indexado ao IPCA', 'body': 'Các công cụ được lập chỉ mục IPCA (Tesouro IPCA+, CDB IPCA+) trả phí bảo hiểm cố định cao hơn chỉ số lạm phát chính thức. Những biện pháp này bảo vệ chống lại lạm phát và phù hợp cho các mục tiêu dài hạn. Giống như các sản phẩm có thu nhập cố định khác, chúng phải tuân theo cùng một bảng hồi quy IR dựa trên thời gian nắm giữ.'} Khi gặp kịch bản này trong phép tính calc trả về cdi của Brazil, người dùng nên xác minh rằng giá trị đầu vào của chúng nằm trong phạm vi dự kiến để công thức tạo ra kết quả có ý nghĩa. Đầu vào ngoài phạm vi có thể dẫn đến đầu ra có giá trị về mặt toán học nhưng thực tế vô nghĩa và không phản ánh các điều kiện trong thế giới thực.
Dữ liệu tham chiếu Cdi Return Calc của Brazil
▾
| Thời gian nắm giữ | Tỷ lệ hồng ngoại | Ví dụ: Tổng CDI 10,4% | Lợi nhuận ròng |
|---|---|---|---|
| Lên đến 180 ngày | 22,5% | Tổng cộng 10.400 đô la R trên 100 nghìn đô la R | R$8.060 ròng = 8,06% |
| 181 đến 360 ngày | 20,0% | Tổng cộng 10.400 đô la R trên 100 nghìn đô la R | R$8.320 ròng = 8,32% |
| 361 đến 720 ngày | 17,5% | Tổng cộng 10.400 đô la R trên 100 nghìn đô la R | R$8.580 ròng = 8,58% |
| Trên 720 ngày | 15,0% | Tổng cộng 10.400 đô la R trên 100 nghìn đô la R | R$8,840 ròng = 8,84% |
| LCI/LCA (bất kỳ giai đoạn nào) | miễn 0% | Tổng cộng 10.400 đô la R trên 100 nghìn đô la R | R$10.400 ròng = 10,40% |
Câu hỏi thường gặp
▾
Tỷ lệ CDI là gì và tôi có thể tìm thấy nó ở đâu?
CDI là lãi suất liên ngân hàng qua đêm được công bố hàng ngày bởi B3 (trước đây là CETIP). Nó theo dõi chặt chẽ tỷ giá SELIC do Copom (Ủy ban Chính sách tiền tệ của Banco Central quy định). CDI có thể được tìm thấy trên trang web B3, các nền tảng đầu tư lớn hoặc các cổng thông tin tài chính. Vào giữa năm 2024, con số này là khoảng 10,4% hàng năm.
Sự khác biệt giữa CDB và LCI/LCA là gì?
CDB (Certificado de Depósito Bancário) là chứng chỉ tiền gửi ngân hàng — nó phải chịu thuế, với IR được áp dụng tại nguồn dựa trên thời gian nắm giữ. LCI (Letras de Crédito Imobileiário) và LCA (Letras de Crédito do Agronegócio) là các công cụ tín dụng hỗ trợ cho lĩnh vực bất động sản hoặc kinh doanh nông nghiệp — chúng được miễn IR đối với các nhà đầu tư cá nhân, khiến chúng trở nên hấp dẫn hơn ở mức lãi suất tương đương.
Khoản đầu tư của tôi có được bảo vệ nếu ngân hàng phá sản không?
Các khoản đầu tư CDB, LCI và LCA lên tới 250.000 đô la R cho mỗi CPF cho mỗi tổ chức được bảo vệ bởi FGC (Fundo Garantidor de Créditos) — cơ quan bảo hiểm tiền gửi tương đương của Brazil. Khoản này bao gồm số tiền lên tới 1 triệu đô la R cho mỗi CPF trên tất cả các tổ chức được FGC bảo vệ trong khoảng thời gian 4 năm. Sự bảo vệ này làm cho các sản phẩm thu nhập cố định của ngân hàng rất an toàn đối với số tiền trong giới hạn.
IOF là gì và nó hoạt động như thế nào?
IOF (Imposto sobre Operações Financeiras) là thuế đánh vào các giao dịch tài chính bao gồm việc mua lại sớm các khoản đầu tư có thu nhập cố định trong vòng 30 ngày đầu tiên. Tỷ lệ IOF giảm mỗi ngày từ 96% vào ngày 1 xuống 0% từ ngày 30 trở đi. Sau 30 ngày, IOF không được áp dụng. IOF áp dụng trên tổng lợi nhuận trước thuế thu nhập.
'Come-cotas' là gì và nó có áp dụng cho đầu tư CDI không?
Come-cotas là cơ chế thu thuế nửa năm được áp dụng cho các quỹ thu nhập cố định (FIF) vào tháng 5 và tháng 11, ở mức 15% hoặc 20% trên lợi nhuận tích lũy. Các khoản đầu tư CDB, LCI và LCA trực tiếp KHÔNG phải chịu thuế thu nhập - chỉ thu thuế khi mua lại. Các quỹ đầu tư vào các công cụ này (không phải sản phẩm trực tiếp) có thể phải chịu các cotas.
Lợi nhuận CDB có được khai báo trong IRPF không?
IR trên lợi nhuận CDB được ngân hàng giữ lại tại nguồn - nhà đầu tư tự động nhận được số tiền ròng. Khoản đầu tư và lợi nhuận CDB vẫn phải được khai báo trong IRPF hàng năm trong phần 'Rendimentos Sujeitos à Tributação Exclusiva'. Vì IR đã bị khấu trừ nên không có khoản thuế bổ sung nào được tính vào tờ khai hàng năm.
Điều gì xảy ra với khoản đầu tư CDI nếu tỷ giá SELIC giảm?
CDI theo sát SELIC. Nếu Copom cắt giảm tỷ lệ SELIC, CDI sẽ giảm tương ứng, làm giảm lợi tức đầu tư liên kết với CDI kể từ thời điểm đó trở đi. Các khoản đầu tư CDI sau cố định sẽ điều chỉnh linh hoạt — chúng kiếm được tỷ lệ CDI hiện tại mỗi ngày. Các khoản đầu tư CDB cố định trước ở mức lãi suất cố định không bị ảnh hưởng bởi những thay đổi SELIC tiếp theo.
Người nước ngoài có thể đầu tư vào các sản phẩm liên kết CDI ở Brazil không?
Người nước ngoài không cư trú có thể đầu tư vào thu nhập cố định của Brazil thông qua các kênh được quản lý cụ thể (Nghị quyết 4.373 hoặc tài khoản đầu tư trực tiếp nước ngoài). Thu nhập chuyển ra nước ngoài phải chịu thuế khấu trừ. Các quy tắc rất phức tạp và yêu cầu người giám sát hoặc ngân hàng địa phương tạo điều kiện thuận lợi cho việc đầu tư. Đây là một yếu tố quan trọng cần cân nhắc khi làm việc với các phép tính calc trả về cdi của Brazil trong các ứng dụng thực tế. Câu trả lời phụ thuộc vào các giá trị đầu vào cụ thể và bối cảnh áp dụng phép tính.
Lỗi thường gặp cần tránh
▾
- !Đổi lại các khoản đầu tư CDB trước 30 ngày, phát sinh cả IOF và tỷ lệ IR 22,5% cao nhất, khiến lợi nhuận thực tế rất thấp.
- !So sánh tỷ lệ LCI/LCA với tỷ lệ CDB mà không điều chỉnh mức miễn thuế - LCI ở mức 87% CDI tốt hơn CDB ở mức 100% CDI trong hầu hết các giai đoạn nắm giữ.
- !Bỏ qua giới hạn FGC là 250.000 đô la R cho mỗi tổ chức và tập trung tất cả tiền tiết kiệm vào một ngân hàng.
- !Gây nhầm lẫn giữa CDI (tỷ giá liên ngân hàng) với SELIC - chúng rất gần nhau nhưng không giống nhau; luôn xác minh xem điểm chuẩn nào được áp dụng.
- !Chọn CDB thanh khoản hàng ngày ở mức 85% CDI khi quỹ khẩn cấp có thể được giữ trong CDB 100% CDI tốt hơn với thông báo trước 30 ngày.
- !Không khai báo CDB và các vị thế thu nhập cố định khác trong phần IRPF Bens e Direitos hàng năm — mặc dù IR được giữ lại tại nguồn nhưng việc khai báo là bắt buộc.
Mẹo Chuyên Nghiệp
Đối với thời gian nắm giữ trên 2 năm, tỷ lệ IR giảm xuống 15%. Kết hợp điều này với kiến thức miễn thuế LCI/LCA để luôn tính tỷ lệ tương đương sau IR trước khi so sánh bất kỳ hai sản phẩm có thu nhập cố định nào. Sản phẩm có lợi suất ròng sau thuế cao nhất trong thời gian nắm giữ dự kiến của bạn luôn là lựa chọn đúng đắn.
Bạn có biết?
Brazil là quốc gia có lãi suất thực cao nhất thế giới trong nhiều thập kỷ. Tỷ lệ SELIC đạt đỉnh 26,5% vào năm 2003 và gần đây nhất là vào năm 2022-2024 là từ 10-13,75%. Môi trường lãi suất cao này khiến thu nhập cố định của Brazil trở nên hấp dẫn đặc biệt theo tiêu chuẩn toàn cầu - trong khi các nhà đầu tư châu Âu kiếm được tiền tiết kiệm gần như bằng 0 thì người Brazil kiếm được lợi nhuận hai chữ số từ các công cụ được chính phủ bảo lãnh.
Regional Guides
▾
🇺🇸 US▾
🇬🇧 UK▾
🇪🇺 EU▾
Tài liệu tham khảo
Read the full guide on how to use this calculator effectively
Đọc thêm →Nhận Mẹo Toán Hàng Tuần
Tham gia cùng 12.000+ người đăng ký để nhận mẹo về máy tính mỗi tuần.